嵌入式风险管理精选(九篇)

第1篇：嵌入式风险管理范文

关键词:商业银行;合规风险;嵌入式管理

近年来,我国银行业暴露出的重大违规事件比比皆是,银行业的财政和声誉损失严重。究其主要原因是我国的银行业没有将合规视为重要的风险管理,合规风险并不是银行业关注的重点风险。如今大量的银行合规风险事例的出现,合规风险引起了银行业的重点关注。我国银行业必须要认真分析和研究自身所面临的合规风险,并认真加以解决。

一、准确把握合规风险管理的内涵及意义

合规,是指使商业银行的经营活动与法律、规则和准则相一致。合规风险是指银行因未能遵循合规法律、规则和准则,而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或声誉损失的风险。合规风险管理的任务正是及时发现并制止风险产生以及由此造成的破坏。有时,合规风险也指诚信风险,因为银行的商誉有时与其一贯遵循的诚实廉正原则和公平交易原则密切相关。为了满足监管当局的监管要求,银行必须采取有效的合规政策和流程规定,以确保在违反法律、规则和标准的情形发生时,银行管理人员能够采取适当措施予以纠正。

合规是银行业及相关及融机构的一项核心风险管理活动,健全、有效的合规风险管理机制,是实施以风险为本监管的基础。合规风险贯穿于银行业务的全过程,涉及银行各层次的所有员工,随时、随处都可能会产生合规风险,只有银行管理好自身的合规风险,监管机构的合规性监管才可能有效。就银行而言,违规经营、道德风险是长期困扰和制约银行稳健发展的主要因素,根源就在于我国的银行业一直没有将合规视为风险管理的一项活动,更没有将合规作为一个重要的风险源来管理,长期以来合规一直不是银行重点关注的风险领域。因此,银行就要转变观念。银行主动避免违规事件发生,主动发现并采取适当措施纠正已发生的违规事件,其岗位手册也是一个相关制度和相应做法持续修订的周而复始的循环过程。这一合规风险管理的过程,是构建银行有效的内部控制机制的基础和核心。合规与银行的成本与风险控制、资本回报等经营的核心要素具有正相关的关系,合规能为银行创造价值。

二、当前我国商业银行合规风险管理存在的问题

(一)合规风险管理没有引起足够重视。一是多数银行都是重业务拓展,而轻合规管理。二是重事后管理,轻事前防范。三是重执行层操作人员管理,轻管理层人员约束。

(二)合规风险管理机制有待进一步完善。一是合规管理没有完善、垂直的合规风险管理体制还没有完全形成。一些银行特别是中小银行,还没有成立独立的合规风险管理部门来对合规风险进行统筹管理,还没有形成横向到边、纵向到底的全面和全方位的合规风险管理架构。二是合规风险管理职责分散。目前有的中小银行合规性管理分别由财会、信贷不同的业务部门进行自律监管,这种自立门户、各自为政的合规管理模式,使得合规风险管理不能有效地独立于经营职能,同时由于缺乏专门的管理部门进行统一组织协调,使得合规风险管理有的部门重叠,形成重复管理,有的职责不清,出现管理真空。

(三)合规风险管理法规制度可操作性不强。目前,合规风险管理还不能完全适应防范和化解金融风险的需要,不能适应银行审慎经营和银行业监管的需要。有的银行内部缺乏一整套统一完整、全面科学的合规风险管理法规制度及操作规则,不少制度规定有粗略化、大致化、模糊化现象,缺乏可操作性。同时合规风险管理的激励约束机制不健全,奖励力度较小,惩罚措施较轻。

三、实施合规风险嵌入式管理,提高银行业抗风险能力

通过全面引进合规风险嵌入式管理模式,努力提高风险管理的及时性和有效性,使商业银行的合规管理实现岗、责、人相匹配,以促进内部相互制衡机制有效发挥作用,使全行风险管理能力与经营发展实现整体协调与匹配,为“平安银行”建设提供更为有效的合规保障。合规风险嵌入式管理,是以流程和岗位责任为基础,在业务流程的相关环节中落实相关法律、规则、准则和本行规章制度的要求与规定,随流程落实内控,提高过程控制能力和人员执行力,系统地提升合规风险管理体系有效性,从而有效解决和纠正在经营中有章不循、内部管理规章制度和操作流程执行不力而导致的合规失效问题。

(一)要在合规风险管理中嵌入合规文化建设。如果银行上下都严格遵守高标准的道德行为准则,那么该银行合规风险的管理是最为有效的。董事会和高级管理层应采取一系列措施,推进银行的组织文化建设,促使所有员工(包括高层管理人员)在开展银行业务时都能遵守法律、规则和标准。银行在组建内部的合规部门时,应遵循巴塞尔银行监管委员会所规定的原则,而合规部门则应支持管理部门推进以职业操守为基础,建设蓬勃向上富有活力的合规文化,从而促进形成高效的公司治理环境。建立一整套有效管理各类风险的职业行为规范和做事方法;而且在银行内部,要形成浓厚的合规文化,做到人人合规。所有员工都要有足够的职业谨慎、具有诚信正直的个人品行以及良好的风险意识和行为规范;银行内部要具有清晰的责任制和问责制,以及相应的激励约束机制,形成所有员工理所当然要为他从事的职业和所在岗位的工作负责任的氛围,进而逐步形成合规文化,这对于银行有效管理包括合规风险在内的各类风险至关重要。

(二)要在合规风险管理中实行流程程序性嵌入。在流程构造工作中,同步将法律、规则、准则和本行规章制度的相关要求,嵌入于业务流程的相应环节,以此进一步明确岗位职责,强化岗位约束,确立岗位权威和流程操作的严肃性,引导、约束各层级管理人员不断提高风险管控能力,大力提高每一位员工对具体业务流程操作的合规自律意识、规范操作责任与水平,进而加强流程风险的全程监控和管理。通过各级机构、各业务条线和全行的工作,确保法律、规则、准则和本行规章制度得到有效遵守,使本行避免遭受法律制裁、监管处罚和声誉损失;在具体工作中,不仅以防险、查险为要务,更要注重发挥专业所长,从排险角度,对虽存在隐患或瑕疵但具有较高营销价值潜力的具体业务,提出和给予正面的建议、顾问和协助。特别是在合规管理需要与业务发展需要发生冲突时,要按照“风险是否可控、效益是否可测”原则加以处理,帮助业务部门从防范风险、优化方案、整合流程等方面积极加以改进。

(三)构建综合管理体系,提高合规建设水平。构建业务合规制、岗位责任制和守规监督考核制三位一体的管理体系,明晰各业务流程中主要操作环节的风险提示、准入条件、限制条件、禁入条件、预警信号、问题与危机处理等基本要求及退出条件等,使合规要求与相关业务线条、运作单元和岗位职责形成映射关系,促进经营运作与管理实现“操作循制度、过程可控制、结果有考核、违规有处罚”,为建立长效的遵章守制工作机制奠定基础。职能管理部门从实践层面上,为合规部门优化本行之“规”提供参考信息和意见,力求在制度的设计环节上,就充分考虑前瞻性、可操作性和整体性,消除制度设计本身的缺陷。对重要制度的实施,还要充分考虑试点工作,并根据运行情况及时补充完善,使制度设计既“合规”更具可操作性。

参考文献:

[1] cbrc.省略/chinese/home/jsp/docView.jsp?docID=2835.

第2篇：嵌入式风险管理范文

关键词:商业银行;合规风险;嵌入式管理

近年来，我国银行业暴露出的重大违规事件比比皆是，银行业的财政和声誉损失严重。究其主要原因是我国的银行业没有将合规视为重要的风险管理，合规风险并不是银行业关注的重点风险。如今大量的银行合规风险事例的出现，合规风险引起了银行业的重点关注。我国银行业必须要认真分析和研究自身所面临的合规风险，并认真加以解决。

一、准确把握合规风险管理的内涵及意义

合规，是指使商业银行的经营活动与法律、规则和准则相一致。合规风险是指银行因未能遵循合规法律、规则和准则，而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或声誉损失的风险。合规风险管理的任务正是及时发现并制止风险产生以及由此造成的破坏。有时，合规风险也指诚信风险，因为银行的商誉有时与其一贯遵循的诚实廉正原则和公平交易原则密切相关。为了满足监管当局的监管要求，银行必须采取有效的合规政策和流程规定，以确保在违反法律、规则和标准的情形发生时，银行管理人员能够采取适当措施予以纠正。

合规是银行业及相关及融机构的一项核心风险管理活动，健全、有效的合规风险管理机制，是实施以风险为本监管的基础。合规风险贯穿于银行业务的全过程，涉及银行各层次的所有员工，随时、随处都可能会产生合规风险，只有银行管理好自身的合规风险，监管机构的合规性监管才可能有效。就银行而言，违规经营、道德风险是长期困扰和制约银行稳健发展的主要因素，根源就在于我国的银行业一直没有将合规视为风险管理的一项活动，更没有将合规作为一个重要的风险源来管理，长期以来合规一直不是银行重点关注的风险领域。因此，银行就要转变观念。银行主动避免违规事件发生，主动发现并采取适当措施纠正已发生的违规事件，其岗位手册也是一个相关制度和相应做法持续修订的周而复始的循环过程。这一合规风险管理的过程，是构建银行有效的内部控制机制的基础和核心。合规与银行的成本与风险控制、资本回报等经营的核心要素具有正相关的关系，合规能为银行创造价值。

二、当前我国商业银行合规风险管理存在的问题

(一)合规风险管理没有引起足够重视。一是多数银行都是重业务拓展，而轻合规管理。二是重事后管理，轻事前防范。三是重执行层操作人员管理，轻管理层人员约束。

(二)合规风险管理机制有待进一步完善。一是合规管理没有完善、垂直的合规风险管理体制还没有完全形成。一些银行特别是中小银行，还没有成立独立的合规风险管理部门来对合规风险进行统筹管理，还没有形成横向到边、纵向到底的全面和全方位的合规风险管理架构。二是合规风险管理职责分散。目前有的中小银行合规性管理分别由财会、信贷不同的业务部门进行自律监管，这种自立门户、各自为政的合规管理模式，使得合规风险管理不能有效地独立于经营职能，同时由于缺乏专门的管理部门进行统一组织协调，使得合规风险管理有的部门重叠，形成重复管理，有的职责不清，出现管理真空。

(三)合规风险管理法规制度可操作性不强。目前，合规风险管理还不能完全适应防范和化解金融风险的需要，不能适应银行审慎经营和银行业监管的需要。有的银行内部缺乏一整套统一完整、全面科学的合规风险管理法规制度及操作规则，不少制度规定有粗略化、大致化、模糊化现象，缺乏可操作性。同时合规风险管理的激励约束机制不健全，奖励力度较小，惩罚措施较轻。

三、实施合规风险嵌入式管理，提高银行业抗风险能力

通过全面引进合规风险嵌入式管理模式，努力提高风险管理的及时性和有效性，使商业银行的合规管理实现岗、责、人相匹配，以促进内部相互制衡机制有效发挥作用，使全行风险管理能力与经营发展实现整体协调与匹配，为“平安银行”建设提供更为有效的合规保障。合规风险嵌入式管理，是以流程和岗位责任为基础，在业务流程的相关环节中落实相关法律、规则、准则和本行规章制度的要求与规定，随流程落实内控，提高过程控制能力和人员执行力，系统地提升合规风险管理体系有效性，从而有效解决和纠正在经营中有章不循、内部管理规章制度和操作流程执行不力而导致的合规失效问题。

(一)要在合规风险管理中嵌入合规文化建设。如果银行上下都严格遵守高标准的道德行为准则，那么该银行合规风险的管理是最为有效的。董事会和高级管理层应采取一系列措施，推进银行的组织文化建设，促使所有员工(包括高层管理人员)在开展银行业务时都能遵守法律、规则和标准。银行在组建内部的合规部门时，应遵循巴塞尔银行监管委员会所规定的原则，而合规部门则应支持管理部门推进以职业操守为基础，建设蓬勃向上富有活力的合规文化，从而促进形成高效的公司治理环境。建立一整套有效管理各类风险的职业行为规范和做事方法;而且在银行内部，要形成浓厚的合规文化，做到人人合规。所有员工都要有足够的职业谨慎、具有诚信正直的个人品行以及良好的风险意识和行为规范;银行内部要具有清晰的责任制和问责制，以及相应的激励约束机制，形成所有员工理所当然要为他从事的职业和所在岗位的工作负责任的氛围，进而逐步形成合规文化，这对于银行有效管理包括合规风险在内的各类风险至关重要。

(二)要在合规风险管理中实行流程程序性嵌入。在流程构造工作中，同步将法律、规则、准则和本行规章制度的相关要求，嵌入于业务流程的相应环节，以此进一步明确岗位职责，强化岗位约束，确立岗位权威和流程操作的严肃性，引导、约束各层级管理人员不断提高风险管控能力，大力提高每一位员工对具体业务流程操作的合规自律意识、规范操作责任与水平，进而加强流程风险的全程监控和管理。通过各级机构、各业务条线和全行的工作，确保法律、规则、准则和本行规章制度得到有效遵守，使本行避免遭受法律制裁、监管处罚和声誉损失;在具体工作中，不仅以防险、查险为要务，更要注重发挥专业所长，从排险角度，对虽存在隐患或瑕疵但具有较高营销价值潜力的具体业务，提出和给予正面的建议、顾问和协助。特别是在合规管理需要与业务发展需要发生冲突时，要按照“风险是否可控、效益是否可测”原则加以处理，帮助业务部门从防范风险、优化方案、整合流程等方面积极加以改进。

(三)构建综合管理体系，提高合规建设水平。构建业务合规制、岗位责任制和守规监督考核制三位一体的管理体系，明晰各业务流程中主要操作环节的风险提示、准入条件、限制条件、禁入条件、预警信号、问题与危机处理等基本要求及退出条件等，使合规要求与相关业务线条、运作单元和岗位职责形成映射关系，促进经营运作与管理实现“操作循制度、过程可控制、结果有考核、违规有处罚”，为建立长效的遵章守制工作机制奠定基础。职能管理部门从实践层面上，为合规部门优化本行之“规”提供参考信息和意见，力求在制度的设计环节上，就充分考虑前瞻性、可操作性和整体性，消除制度设计本身的缺陷。对重要制度的实施，还要充分考虑试点工作，并根据运行情况及时补充完善，使制度设计既“合规”更具可操作性。

参考文献

第3篇：嵌入式风险管理范文

一、加强政治理论学习本人认真学习领会新时代中国特色社会主义思想和党的精神，积极参加了在线考学及线下应知应会知识点学习，组织支委会召开10次专题会议，专题学习了全国国有企业党建工作会议精神、谈《治国理政》、《梁家河》、《新时代中国特色社会主义思想三十讲》、关于意识形态工作的主要讲话精神、对广东的重要指示精神、集团公司印发的《中国移动综合领域人员廉洁从业行为规范》、同志7.2讲话精神等理论知识，并主动学习党支部工作条例、如何全面提升基层党组织的组织力等最新知识。

二、周密部署学习宣传贯彻工作结合具体工作实际，对财务部、全省财务线条学习宣传贯彻工作进行部署。2月份，以自律、诚信、逐优为主题讲党课；3月份，在全省财务工作会上提出，以“党建财务双促进”为目标，深化学习，提高觉悟，落实党建党廉主体责任，贯彻一岗双责，加强党建党廉工作的精细化管理，打造廉洁从业环境；2018年召开约30次党总支支委（扩大）会议，进行宣传贯彻。

持续增强政治意识、大局意识、核心意识、看齐意识，与党中央及公司党委保持高度一致，不折不扣地落实公司党委各项管理要求，坚定道路自信、理论自信、制度自信、文化自信，践行坚决维护党中央的核心、全党的核心地位，坚决维护以同志为核心的的党中央权威和集中统一领导，严肃党内政治生活的情况，严格参加2017年度组织生活会，严格落实三会一课制度，狠抓党建工作质量。

三、在财务领域大力推进“四位一体”党廉工作体系全面从严治党和履行主体责任，尤其是推进教育、防控、惩治、问责“四位一体”的党风廉政建设和反腐败工作体系与嵌入式廉洁风险防控工作。

5月7日，带领党总支支委成员，学习魏明书记在党风廉政反腐败工作会议上的讲话，部署党风廉政建设和反腐败工作的总体要求，一是要坚持用好监督执纪“四种形态”，二是要加快推动党风廉政建设和反腐败工作体系落地实施，三是要坚决减少问题线索存量、重点遏制增量。

5月24日，带领党总支支委及各支部书记，学习2018年党风廉政建设和反腐败工作会议要点，宣贯公司党委印发的《中国移动广东公司党委2018年深入推进党风廉政建设和反腐败工作体系建设的实施方案》（粤移党委[2018]49号）。坚决落实全面从严治党战略部署，深入学习领会党的、中央纪委二次全会、中央企业党风廉政建设和反腐败工作会议精神，准确把握全面从严治党、党风廉政建设和反腐败斗争面临的新形势新任务。

用好四种形态，对财务领域发现的问题及时进行谈话提醒及问责，针对省市财务涉财问题开展通报批评，责令相关单位确定责任人、实施问责：

4月12日，省公司财务部根据《中国移动广东公司财务工作违纪违规问责管理办法》（粤移财务通〔2017〕330号）规定，对近期发现的3例涉财违规问题开展通报批评，责任单位为湛江分公司财务部、梅州分公司财务部。

7月6日，财务部问责委员会审议“我部发现存在逾期未抵扣增值税进项税的情况”事项，一致同意将该事项移送公司纪检部门进行问责处理。

8月21日，省公司财务部党总支纪检委员针对增值税进项发票逾期未抵扣行为违反公司发票认证管理制度，对收入核算室全体员工开展提醒谈话，合计约10人次。

8月21日，全球通大厦29楼 大会议室，党总支支委及各支部党员骨干，通报2018年党建、党廉工作检查中发现的问题，部署整改落实任务。根据机关党委《关于开展2018年机关党的建设、党风廉政建设责任制落实情况约谈的通知》（粤移机关党〔2018〕22号）要求，财务部党总支书记带头落实、党总支支委集中专题研讨、支委会扩大会议部署落实，将机关党委2018年党的建设、党风廉政建设责任约谈精神传达至部门内全体员工。党总支纪检委员组织相关人员逐一对照检查发现党风廉政建设相关问题，研究整改方案，将整改工作层层落实，具体至每一位负责人。

9月19日，省公司财务部根据《中国移动广东公司财务工作违纪违规问责管理办法》（粤移财务通〔2017〕330号）规定，对中山公司财务部进行点名通报及财务考核扣分，取消中山公司财务部2018年财务评先资格，取消中山公司财务部负责人2018年财务评先资格。

11月19日，召集党总支支委及各支部组织集中学习《中国移动综合领域人员廉洁从业行为规范》，宣贯集团公司对所属各单位综合领域人员从业行为规范要求，促进综合领域廉洁诚信建设。

12月14日，组织各支部委员、预算组全体人员、关键岗位人员开展廉洁风险防控谈话，部署具体要求，主要涉及宣贯中央八项规定、廉洁从业各项要求，督促各支部履职尽责落实主体责任，严肃组织纪律，杜绝官僚主义等内容。

四、持续完善嵌入式廉洁风险防控4月，组织召开党总支支委会，讨论2018年财务部党建工作要点，强调落实“一岗双责”主体责任，集体审议财务部2018年嵌入式廉洁风险防控方案，并向公司分管领导汇报审议通过后，于2018年5月21日《关于《2018年财务线条嵌入式廉洁风险防控机制整体实施方案》的通知》（粤移通〔2018〕114号）。

指导《关于开展全省财务线条嵌入式廉洁风险集中梳理工作的通知》（粤移财务通〔2018〕151号），召集省公司财务部7个室组嵌入式防控建设负责人及21个地市相关同事审议风险点信息，会议重点关注财务线条“权力集中、资金密集、资源富集、资产聚集”等领域，特别是《中国移动党风廉政建设及系统性预防和惩治腐败工作体系实务手册》（粤移党委〔2018〕24号）中嵌入式廉洁风险防控监督模板涉及各专业的问题点、场景点，确定新增或修订财务信息管理、差旅费管理、档案管理、发票管理、收入收款管理、系统管理、银行账户管理、资金存放管理、资金支付管理9个领域廉洁风险防控内容，新增或修订风险点共计15个。

财务部通过《关于开展全省财务线条嵌入式廉洁风险攻防测试工作的通知》（粤移财务通〔2018〕178号），联动省公司财务部8个室组及13个地市公司于7月19日下午2:30至7月20日开展7大领域风险点的集中攻防测试以及风险等级评定，制定对应的防控措施及违规行为处罚措施，完成部门分册初稿修订。

通过将更新后的18年管理分册提交财务部党总支支委会专题审议讨论，将分册内容汇报公司分管领导，财务部于2018年9月公文《关于更新财务部嵌入式廉洁风险防控手册的通知》（粤移通〔2018〕233号），新增财务系统管理、报账审核管理、收入收款管理三个分册。

   2018年2月及9月新增及修订的风险分册中，已于10月底前完成差旅费管理、收入收款管理、固定资产管理、资金管理等领域12项制度流程的更新固化工作，其余分册涉及的6项制度流程，均在按计划开展更新固化，将在分册一年之内完成制度流程优化。

五、深入落实重要事项向公司分管领导请示汇报机制2月，带领财务部党总支纪检委员、青年委员，向公司分管领导汇报财务部嵌入式风险点更新情况，根据集团财务部嵌入式手册，财务部修订了广东公司财务线条嵌入式风险点，向分管领导汇报财务部18年财务部嵌入式手册设置情况，并重点介绍资金管理方面A级风险点的嵌入式防控措施和处罚措施的制定情况。新增风险点18个，修订风险点8个，删除风险点19个。

4月，带领财务部党总支纪检委员、青年委员，向分管领导汇报财务部针对湛江、梅州2例涉财违规问题启动问责情况。

6月，带领收入核算室主任、梁雅文、董海兵、陈治鹏，向分管领导汇报《关于咪咕发票逾期未抵扣事项清查情况的报告》，根据禄总相关工作指示立即组织召开党总支支委扩大会议进行部署。

7月，带领财务部党总支纪检委员、青年委员，向分管领导汇报嵌入式风险点梳理排查情况，共新增9个风险点（B级3个，C级6个），修订4个风险点的个别字眼（A级2个，B级2个）。

8月，带领财务部党总支纪检委员、青年委员，向分管领导汇报财务部18年嵌入式攻防演练结果及管理分册情况。向分管领导汇报财务部针对发票认证逾期未抵扣问题开展提醒谈话情况。

9月，带领财务部党总支纪检委员、青年委员，向分管领导汇报财务部针对中山公司财务部出纳违规将公司资金转移到帐外等涉财违规问题启动问责情况。

10月，带领财务部党总支纪检委员、青年委员，向分管领导汇报财务部18年嵌入式防控建设年度工作总结。

六、落实对财务领域监督检查指导财务部党总支部纪检委员与各基层财务部纪检委员签署监督责任书，并通过财务工作要点检查开展嵌入式廉洁风险点的检查，A级风险点全覆盖、检查至县区，B\C级风险点按要求进行检查。

2月公文《关于在全省范围内常态化开展财务检查工作的通知》（粤移通〔2018〕24号），组织开展以嵌入式防控为主要内容的自我监督检查。此次常态化财务检查由省公司财务部牵头组建小组，在2018年年度内分三批次对相关单位开展实地检查，检查内容涵盖总部与省公司每年更新的《财务基础工作检查要点》、财务管理领域嵌入式廉洁风险点、差旅费管理情况、前期内外部审计检查发现问题的整改落实情况等。

针对检查发现的薄弱环节，财务部公文《关于落实2018年常态化财务检查发现问题整改工作的通知》（粤移财务通〔2018〕266号）,反馈实地检查发现问题清单，推动相关单位及时整改，加强财务管理领域基础工作风险防控。

七、认真推进巡视问题整改对巡视组交办的立行立改问题转办单，反映湛江公司差旅费管理存在薄弱环节，部分员工存在违规报销差旅费市内交通费等问题。我带领财务部高度重视，根据公司党委要求认真对待、马上成立专项整改工作组落实巡视组要求，并于10月17日和10月22日召开专题会议对问题整改方案进行审议，公司党委审议指导后，我立即组织召开财务部党总支扩大会议进行讨论，并联合行政管理中心，最终形成整改工作方案。

10月30日提交公司党委专题审议通过自查整改方案，10月31日我组织财务部向全省正式自查整改方案，要求各单位在一周内完成自查整改。我组织各位财务部门领导分别前往肇庆、佛山、汕头和云浮进行了抽查督办。11月12日我带领财务部相关公司党委汇报了关于违规报销差旅费市内交通费问题自查整改工作的报告，并通过审议。后续我将带领财务部门举一反三、以点带面，持续优化管理办法和报销规范，切实做好政策解读及宣贯，不断完善差旅费管理工作。

八、坚决抵制四风本人认真学习贯彻重要指示精神，对照“四风”特别是形式主义、官僚主义新表现，在组织生活会上进行了深入的批评与自我批评。针对加强去地市单位调研等问题，2018年我前往深圳、佛山、梅州、云浮等市公司深入了解一线问题，并推动解决。针对进一步向部门内部传递从严治党的压力方面，我2018年多次组织支委扩大会议传达公司党建党廉的各项管理要求。针对党建检查中提出的党建基础工作问题，我对财务部党总支部的党务工作进行了全面梳理，在组织架构上、工作模式、分工、人员配置等方面进行了系统性的优化，促进工作质量提升。

不存在侵害客户和员工利益的情况。

九、及时掌握分管领域党员领导干部的思想状况8月，省公司财务部党总支纪检委员针对增值税进项发票逾期未抵扣行为违反公司发票认证管理制度，对收入核算室全体员工开展提醒谈话。

9月，召开财务部总经理沟通会，倾听全体部门人员的心声。同时，带领部门全体党员及群众，开展“全面从严治党”专题学习，增强落实主体责任的严肃性和严密性，坚持失责必问、问责必严。带领全体员工共同学习省纪委编印的《正风反腐警示录（2018）》及公司印发的《广东公司2018年违法违纪违规典型案件情况通报（第1期）》（粤移党委〔2018〕55号）、《广东公司2018年违法违纪违规典型案件情况通报（第2期）》（粤移党委〔2018〕77号）材料，加强廉洁教育。

11月，组织召开财务部室组负责人述职述廉报告会议，听取各室组负责人的党建党廉及思想汇报，对全年情况进行总结了解，为后续工作安排打下坚实基础。

十、严格执行“六项纪律”、遵守党规党纪、执行领导干部个人有关事项报告制度本人严格遵守各项纪律，今年按公司人力部门要求对领导干部个人有关事项如实进行了详细报告。

遇有重要情况及时向机关党委书记及公司党委书记请示报告。

第4篇：嵌入式风险管理范文

关键词:流程银行;银行业务;风险控制

如何推进和实施流程银行建设,克服部门银行的弊端和缺陷,进一步全面提升经营效率,增强风险管理与内控能力,是当前中资银行共同面临的重要战略课题之一｡为此,应着力做好经营管理标准化､合规管理的流程嵌入,以及银行业务与现代it技术有效融合三个基本问题｡

1 运作基础:经营管理标准化

流程银行的效率取向､安全取向和运营动态化,要求流程银行的业务操作与决策管理,实现规范化､标准化､模块化､高效化和风险的全程监控｡其运作基础,是实现和不断推进商业银行经营管理的标准化水平,使商业银行的基本营销元素和决策管理元素经过标准化改造后,能够根据市场需要,及时进行模块化重组和运作,促进和实现高效､安全运营｡

所谓经营管理标准化,是指商业银行在遵循法律､规则和准则的基础上,参照服务行业标准化管理的一般原则､方法､理念,通过制定体系化的标准文件,使其一切经营管理活动,均有统一的标准可供遵循,实现业务运作与管理活动的标准化､规范化､制度化､程序化,从而达到提高服务效率､控制差错发生,防止出现风险的目的｡

商业银行经营管理标准化不是一个新命题,其在不同的历史发展时期具有不同的内涵和使命｡当前,适应流程银行建设需要,以业务流程走向和风险制约关系为指导,丰富和完善标准化内容,实现“事事有标准､办事循程序”,不仅与流程银行建设目标并行不悖,而且两者之间有相互促进和互动作用｡

一是结合流程银行的程序性分工特点开展标准化工作,可以使商业银行员工牢固树立工作标准观念和协作观念,为流程银行的建设和运营奠定思想认识基础｡二是通过标准化工作,可以使银行现有基本业务条块清晰明确,从而为界定和优化流程,推动业务流程再造,实现部门银行向流程银行的转变提供良好基础和切入点｡三是通过标准化工作,促进营销与决策管理要素的标准化､规范化,可以适时应客户和市场需求,组成适宜的营销模块和管理决策模块,较好地以产品的丰富性和服务的周到性,应对客户需求和挑战,满足流程银行建设的效率取向需要和运营动态化需要｡四是通过标准化工作,以业务流程走向和法律规范为指导,制定相应的控制程序､操作标准和管理规范,明晰和固化各层级的岗位职责和制衡关系,可以满足流程银行建设的安全取向需要｡五是通过不断提升标准化水平,乃至最终通过iso9001国际标准认证,构建起“策划-实施―检查―处置”循环往复的规范服务､防范风险､提高效率和增强市场竞争力的质量管理模式,可以发现已有业务流程的不适宜､不完善之处,有针对性地加以改进和完善,满足流程银行建设持续优化的需要｡

2 风控基石:合规风险的嵌入式管理

《商业银行合规风险管理指引》明确指出,“合规管理是商业银行一项核心的风险管理活动”｡可见,合规管理在商业银行全面风险管理架构中具有风险控制基石的地位和作用｡联系当前实际,要求流程银行建设必须随流程落实内控,对合规风险实施嵌入式管理,着力解决和纠正因有章不循､内部管理规章制度和操作流程执行不力等导致的合规失效问题,促进全面风险管理体系的建设､形成与有效｡

所谓合规风险嵌入式管理,是指以流程和岗责为基础,在业务流程的相关环节中落实法律､法规､准则､职业道德和职业操守的有关要求与规定,着力提高过程控制能力和人员执行力,系统提升合规风险管理体系有效性,使内部相互制衡机制有效发挥作用,促进商业银行风险管理能力与其发展战略相匹配｡

(1)嵌入式合规管理的建设路径是流程程序性嵌入,即在流程构造工作中,同步将法律､规则和准则的相关要求,解读嵌入于业务流程的相应环节,强化岗位约束,树立岗位权威,约束､引导和激励银行各层级员工不断强化自身风险管理能力,做善于风险自律的理性“银行人”,实现合规对具体业务的全流程风险监控与管理,保障合规管理的执行政策水平和执行力｡

(2)嵌入式合规管理的实现手段,首先是构建业务合规制度､岗位责任制度和守规监督考核制度三位一体的制度管理体系,明晰相关业务的风险提示､准入条件､限制条件､禁入条件､预警信号､问题与危机处理要求､退出条件与退出方案,使合规要求与相关业务线条､运作单元和岗位职责形成映射关系,促进商业银行经营运作与管理实现“操作循制度､过程可控制､结果有考核”,为建立长效的遵章守制机制奠定基础｡其次是充分运用电子化工具,对规范､成熟和重复特点的作业要求,尽可能以电子化手段固化于相关核心业务系统程序和管理决策系统程序之中,强化客观性,提高效率｡

(3)嵌入式合规管理的效能维护｡要求商业银行的合规风险管理部门,对法律､规则和准则,持之以恒地加以跟踪和解读,及时对现有之“规”加以充实和更新,特别是明晰新出台法律､规则和准则的要领和尺度,并及时将其“翻译”成为具有可操作性的作业要领､规程和建议,供业务部门操作遵守和参考,保证合规之“规”的时效｡

(4)嵌入式合规管理的价值发挥｡一是表现为通过商业银行合规风险管理部门和全员的工作,确保法律､规则和准则得到遵守,使商业银行避免遭受法律制裁､监管处罚和声誉损失;二是表现为合规管理部门在具体工作中,不仅以防险､查险为要务,而且要发挥专业所长,从排险角度,对虽存在隐患或瑕疵但具有较高价值潜力的具体业务,提出和给予正面的建议､顾问和协助,帮助业务部门防范风险,优化方案,在整合流程和促进业务发展方面,发挥作用体现价值｡

3 效率之源:银行业务与it技术的有效融合

流程银行的运营,需要商业银行it服务管理部门从系统运行效率､可靠性和应变能力3方面,给予有效支撑｡从发展趋势看,当前银行业的it技术应用,已经从简单的软硬件投入,向erp(企业资源计划)层级发展,对管理类软件的需求将成为重点,迫切需要商业银行增强it应用技术的自主知识产权含量,对中资银行而言,也是战略发展方向｡在目前阶段,适应流程银行建设需要,首先应着解决银行业务与it技术的有效融合问题｡具体措施,可以从以下方面着手:

(1)在人力资源规划上,加强专业it研发队伍建设,重点加强对具有it专业知识与银行业务专业知识的复合性人才的培养｡一是引进it专业人才;二是推行it专业人员和业务人员岗位交流;三是建立开发基金,对有功人员进行重奖;四是对科研队伍实行上岗竞争机制,优胜劣汰,保持新鲜血液｡

第5篇：嵌入式风险管理范文

2020年X月

为进一步推动嵌入式廉洁风险防控机制建设工作的有效落地，确保嵌入式廉洁风险防控机制发挥实效。按照公司的统一部署安排，XX分公司对廉洁风险防控工作情况开展了全面自查，结合公司特点，认真查找风险点，完善风险防控措施，规范权力运行的制约和监督机制，要求各风险岗位严格遵守岗位职责，自觉接受员工群众的监督。现将有关工作汇报如下：

一、开展自查的目的

针对容易产生风险的岗位进行分析评估，有效遏制和减少腐败现象的发生。大力推行重点风险岗位考评制。通过考评增强风险岗位人员的防范意识、责任意识，促使各项工作落到实处。不断改进风险防控机制，构建权力运行的动态监管模式。从源头上拒腐防变。推进党风廉政建设的深入开展。为创造和谐的工作环境提供保障。

三、自查内容

（一）XXXX：共6个风险点，其中A类风险点2个，B类2个，C类2个。由XXX负责，自查过程中未发现违规情况。

（二）XXXX：共6个风险点，其中B类风险点2个，C类4个。由XXX负责，自查过程中未发现违规情况。

（三）XXXX：共10个风险点，其中A类风险点2个，B类5个，C类3个。由负责XX工作的XXX负责，自查过程中未发现违规情况。

四、今后的风险防控工作措施

（一）XXXX方面，要严格把控各类验收和费用关口，未达标准的决不验收，严格执行中央八项规定精神。

（二）XXXX方面，一是要对业务受理人员经常性地进行风险提醒教育，防范风险发生；二是对受理情况做好稽核跟踪，做好事前防控，事后监督。

（三）XXXX方面，要重点做好资金监管，严格按天进行营业款稽核，确保营业款零风险。

XXXX分公司

第6篇：嵌入式风险管理范文

关键词:商业银行;合规风险;嵌入式管理

近年来,我国银行业暴露出的重大违规事件比比皆是,银行业的财政和声誉损失严重。究其主要原因是我国的银行业没有将合规视为重要的风险管理,合规风险并不是银行业关注的重点风险。如今大量的银行合规风险事例的出现,合规风险引起了银行业的重点关注。我国银行业必须要认真分析和研究自身所面临的合规风险,并认真加以解决。

一、准确把握合规风险管理的内涵及意义

合规,是指使商业银行的经营活动与法律、规则和准则相一致。合规风险是指银行因未能遵循合规法律、规则和准则,而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或声誉损失的风险。合规风险管理的任务正是及时发现并制止风险产生以及由此造成的破坏。有时,合规风险也指诚信风险,因为银行的商誉有时与其一贯遵循的诚实廉正原则和公平交易原则密切相关。为了满足监管当局的监管要求,银行必须采取有效的合规政策和流程规定,以确保在违反法律、规则和标准的情形发生时,银行管理人员能够采取适当措施予以纠正。

合规是银行业及相关及融机构的一项核心风险管理活动,健全、有效的合规风险管理机制,是实施以风险为本监管的基础。合规风险贯穿于银行业务的全过程,涉及银行各层次的所有员工,随时、随处都可能会产生合规风险,只有银行管理好自身的合规风险,监管机构的合规性监管才可能有效。就银行而言,违规经营、道德风险是长期困扰和制约银行稳健发展的主要因素,根源就在于我国的银行业一直没有将合规视为风险管理的一项活动,更没有将合规作为一个重要的风险源来管理,长期以来合规一直不是银行重点关注的风险领域。因此,银行就要转变观念。银行主动避免违规事件发生,主动发现并采取适当措施纠正已发生的违规事件,其岗位手册也是一个相关制度和相应做法持续修订的周而复始的循环过程。这一合规风险管理的过程,是构建银行有效的内部控制机制的基础和核心。合规与银行的成本与风险控制、资本回报等经营的核心要素具有正相关的关系,合规能为银行创造价值。

二、当前我国商业银行合规风险管理存在的问题

(一)合规风险管理没有引起足够重视。一是多数银行都是重业务拓展,而轻合规管理。二是重事后管理,轻事前防范。三是重执行层操作人员管理,轻管理层人员约束。

(二)合规风险管理机制有待进一步完善。一是合规管理没有完善、垂直的合规风险管理体制还没有完全形成。一些银行特别是中小银行,还没有成立独立的合规风险管理部门来对合规风险进行统筹管理,还没有形成横向到边、纵向到底的全面和全方位的合规风险管理架构。二是合规风险管理职责分散。目前有的中小银行合规性管理分别由财会、信贷不同的业务部门进行自律监管,这种自立门户、各自为政的合规管理模式,使得合规风险管理不能有效地独立于经营职能,同时由于缺乏专门的管理部门进行统一组织协调,使得合规风险管理有的部门重叠,形成重复管理,有的职责不清,出现管理真空。

(三)合规风险管理法规制度可操作性不强。目前,合规风险管理还不能完全适应防范和化解金融风险的需要,不能适应银行审慎经营和银行业监管的需要。有的银行内部缺乏一整套统一完整、全面科学的合规风险管理法规制度及操作规则,不少制度规定有粗略化、大致化、模糊化现象,缺乏可操作性。同时合规风险管理的激励约束机制不健全,奖励力度较小,惩罚措施较轻。

三、实施合规风险嵌入式管理,提高银行业抗风险能力

通过全面引进合规风险嵌入式管理模式,努力提高风险管理的及时性和有效性,使商业银行的合规管理实现岗、责、人相匹配,以促进内部相互制衡机制有效发挥作用,使全行风险管理能力与经营发展实现整体协调与匹配,为“平安银行”建设提供更为有效的合规保障。合规风险嵌入式管理,是以流程和岗位责任为基础,在业务流程的相关环节中落实相关法律、规则、准则和本行规章制度的要求与规定,随流程落实内控,提高过程控制能力和人员执行力,系统地提升合规风险管理体系有效性,从而有效解决和纠正在经营中有章不循、内部管理规章制度和操作流程执行不力而导致的合规失效问题。

(一)要在合规风险管理中嵌入合规文化建设。如果银行上下都严格遵守高标准的道德行为准则,那么该银行合规风险的管理是最为有效的。董事会和高级管理层应采取一系列措施,推进银行的组织文化建设,促使所有员工(包括高层管理人员)在开展银行业务时都能遵守法律、规则和标准。银行在组建内部的合规部门时,应遵循巴塞尔银行监管委员会所规定的原则,而合规部门则应支持管理部门推进以职业操守为基础,建设蓬勃向上富有活力的合规文化,从而促进形成高效的公司治理环境。建立一整套有效管理各类风险的职业行为规范和做事方法;而且在银行内部,要形成浓厚的合规文化,做到人人合规。所有员工都要有足够的职业谨慎、具有诚信正直的个人品行以及良好的风险意识和行为规范;银行内部要具有清晰的责任制和问责制,以及相应的激励约束机制,形成所有员工理所当然要为他从事的职业和所在岗位的工作负责任的氛围,进而逐步形成合规文化,这对于银行有效管理包括合规风险在内的各类风险至关重要。

第7篇：嵌入式风险管理范文

【关键词】房屋交易；资金托管；信贷资金

【中图分类号】F293【文献标识码】A【文章编号】2095-3089（2012）12-0020-02

建设银行在传统房地产市场业务发展中不断创新，继续巩固自身在同业中的领先地位，其优化推出的“房屋交易资金托管”（原“房易安交易资金存款账户”）业务丰富了建行新房和二手房交易业务产品，提供了更多的市场竞争工具。本文仅从信贷资金注入业务的视角探讨其实际应用的可行性，具体从新开发商品房按揭和二手房按揭等方面进行分析。

1在新开发商品房按揭业务中应用的可行性分析

目前，新开发商品房按揭业务从产权办理角度看存在两种大的类型。

（1）房屋大产权办妥前的按揭业务。从开发商资金管理、成交模式、监管模式、市场惯例等方面来看，期房按揭业务各项环节已经比较成熟，信贷资金交易过程中面临的违约风险已经得到有效地规避。因此，除极个别特例之外，目前期房按揭业务很难成为交易资金托管嵌入的主要领域。

（2）房屋大产权办妥后的按揭业务。主要是高档楼盘（别墅）和尾盘等销售较慢的房屋类型。对于该类按揭业务，房屋交易托管业务可以有效覆盖银行资金交易的风险敞口，从银行、开发商、客户的角度出发，都可以得出嵌入资金托管业务具有可行性的结论，具体分析如下：

期房按揭是以“产权预告抵押登记”办理完成作为放款的前提条件，但刚办完大产权的按揭无法办理产权预登记，只能通过产权分割形式办理分户产权。在这种情况下，银行和开发商之间难以建立起一套风险分担机制来规避各自所面临的风险。此时，银行无论是在分户产权办理完成之前，还是之后对开发商放款，都存在问题。

如果银行在分户产权办理完成之前率先对开发商进行放款，那么银行就面临着以下两方面的风险。

一是这种操作方式本身就存在着合规性风险。建设银行内部规定各分支机构在住房按揭业务中，必须在抵押办理完成之后才能对开发商进行放款，而现房房屋抵押的办理又必须以分户产权办理完成为前提。因此，银行先于分户产权办理向开发商放款的行为违反了内部文件的规定。

二是以这种方式操作无法及时办理房屋抵押。如果开发商在分户产权办理之前获取银行放款，实现了现金流回笼的目标，那么，开发商将缺乏及时办理分户产权的内在驱动力，导致房屋抵押无法及时办理。

如果银行在分户产权办理完成之后对开发商进行放款，那么开发商的现金流回收期限存在不确定性。这种不确定性来自于以下两方面。

一是分户产权办理的期限具有不确定性。分户产权办理需要通过房屋监管部门来实现，而整个流程并不处于开发商主导之下，因此在办理期限上难以控制，具有不确定性。

二是银行放款时点具有不确定性。一方面，从分户产权办理完成到房屋抵押办理完成具有一定的时滞，导致开发商账款回收期延长；另一方面，银行缺乏相应的激励机制在房屋抵押办理完毕之后及时向开发商放款。

由此可见，这种旧模式对于银行和开发商的业务合作存在一些不利影响。而通过对房屋交易资金进行托管，就可以解决这个问题，可以在银行和开发商之间建立起一套合理的风险分担机制，进而可以在银行、开发商及客户之间形成一种正和博弈的局面，是市场需要的一种金融创新服务，具有较强的可行性。

再从所涉及的市场三方的角度来看，推行房屋交易资金托管业务符合各方利益。

从商业银行管理方面来看，房屋交易资金托管业务符合安全性、收益性、流动性原则的要求。首先，该业务可以避免开发商延迟办理分户产权进而影响房屋抵押办理进度所造成的信用风险，增强了银行信贷资产的安全性；其次，该业务可以收取一定的托管费，提高了商业银行的综合收益；再次，银行通过托管可以将房屋交易资金在一定的时间限度内留存在银行内部，从而提高了银行自身的流动性。

从开发商角度来看，大部分尾盘属于慢销、零散产品，开发商对这部分产品的资金回笼预期比批量预售时较长，因此能够接受资金托管所带来的资金回笼速度减慢，同时，这项业务能提高银行放款的确定性，开发商更乐于接受。此外，资金托管业务办理手续较为简便，提高了开发商的参与积极性。更重要的是，这项业务将促进尾盘交易的安全性，从而能提高市场热度，为开发商带来更多销售机会。

从客户角度看，房屋交易资金托管业务在银行和开发商之间形成一种较为合理的风险分担机制，避免了由于银行和开发商之间的利益冲突导致客户迟迟难以获取分户产权的问题，并提高了现房交易的安全性，将会得到客户的欢迎。

综合上述，在现房销售按揭中积极推广资金托管业务，可以在银行和开发商之间建立合理的风险分担机制，实现商业银行管理中对安全性、收益性和流动性的目标，同时促使现房销售交易安全，满足了开发商和客户的市场需求，具有很强的可行性和必要性，建设银行应该大力推广该项业务。

2二手房交易中的应用

从目前二手房成交类型看，主要是中介撮合和散户自主成交，其中渗入二手房按揭信贷业务主要是中介撮合。而房屋交易资金托管正好可以在中介撮合模式下满足银行、中介机构以及买卖双方的利益需求。

第一、房屋交易资金托管可以通过改进二手房按揭业务的操作流程，在维持银行原有风险水平的情况下，提高银行的竞争能力，增加银行综合收益。二手房交易市场的活跃应该成为房产市场发展成熟的标志，而二手房贷银行的市场份额和竞争力会对房屋信贷业务发展产生重要影响。目前从成都市各家银行业务操作流程来看，二手房按揭业务操作流程基本如下：中介撮合——买方双方按揭受理——贷款申报审批通过——买方首付——卖方结按——解除抵押——过户——贷款投放。其中，影响效率最大的环节在于卖方结按和过户，由于受卖方银行结按效率和买卖双方撮合、过户受理时间较长等因素制约，二手房从受理到投放平均时间在2个月左右。从上述流程来看，应该在“买方首付”到“过户”之间的环节提前启动按揭投放，对房屋信贷交易资金进行托管。

选择这一时点进行资金托管操作能够在维持现有银行风险水平的情况下，提高银行竞争能力，增加银行综合收益。首先，托管业务的嵌入使得房屋信贷交易资金账户可控，划款行为也得到有效约束，相比原有按揭业务流程并未出现实质性风险增加；其次，建行将托管业务嵌入信贷资金交易环节，开发了新的符合市场需要的金融产品，增强了市场竞争力；再次，将托管业务嵌入房屋信贷资金交易环节具有增加低成本资金（首付资金和信贷资金）的规模和留存时间，加速贷款收益的实现，拓展客户群体等功能。房屋信贷资金处于托管状态之后，银行可用的低成本资金的规模和留存时间增加。与此同时，托管业务嵌入房屋信贷资金交易过程中，也可以减少购房者的风险，拓展二手房按揭业务客户的群体。

第二、二手房信贷交易资金业务中嵌入托管业务符合中介的利益。首先，这一业务能够帮助中介机构缩短收益回收周期。伴随着托管业务的应用到信贷资金交易业务中，中介可以在银行发放贷款进入托管之时向买方收取全部或部分手续费，而不必等到原先按揭业务中需等到买方办理房产抵押业务之后才收取相关手续费；其次，出于竞争或业绩等原因，中介或多或少存在有垫资情况，优化后的托管业务将更能保证解除中介的垫资压力。在二手房交易过程中，卖主必须先行还清该房按揭贷款，方可将房出售。但卖主往往由于周转不灵等原因无法偿还这部分借款。在这种情况下，中介机构为了撮合二手房交易成功，将钱借给卖主来偿还剩余银行房贷。而现在通过资金托管业务的合理介入将解决该问题。

第三、二手房信贷交易资金业务中嵌入托管业务也符合买卖双方的利益。从目前无按揭的二手房交易看，增加银行资金托管明显会降低买卖双方所承担的交易风险。与此同时，托管业务手续费会在买卖双方之间进行分担。在这种情况下，只要根据该项业务综合贡献度，辅以更为弹性的定价体系，让买卖双方在风险和成本之间选择一个合理的平衡点，那么买卖双方将有这种意愿在信贷交易资金过程中嵌入托管业务进行买卖。

第8篇：嵌入式风险管理范文

【关键词】 PFI模式； ABS模式； 公租房

【中图分类号】 F283 【文献标识码】 A 【文章编号】 1004-5937（2016）17-0007-03

引 言

按照《国务院办公厅关于保障性安居工程建设和管理的指导意见》文件规定，从2014年起各地公共租赁住房和廉租住房实行并轨运行，统称为公共租赁住房（以下简称“公租房”）。并轨后将按照“谁投资、谁所有、谁受益”的原则，在不改变其使用性质的前提下，采取市场化方式，鼓励民间资本参与建设、运营。当前，通过借鉴国外保障性住房融资经验，在公租房融资方面国内已经开始采用PFI（Private Finance Initiative）模式进行建设。

众多学者对PFI模式应用于公租房项目进行了研究探索，陈武新等指出PFI作为一种新型的融资模式在一定程度上缓解了公共工程项目资金紧张的问题；一些学者分别论述了在我国公共项目开发过程中引入PFI模式的必要性，分析了PFI的管理重点及运作模式，认为公共租赁住房的融资方式单一以及融资渠道不畅已成为我国公租房建设的瓶颈。众多研究得出，公租房项目资金回收的弱势阻隔了民间资本的流入，加之单一融资模式均存在一定局限性，在实际运用中效果并不理想。

一、公租房PFI项目融资引入ABS模式的必要性

PFI模式较好地改善了一些国家公共项目建设效率低下以及政府承担巨大负债压力的状况，为公众和政府提供了优质的服务。同时，PFI模式的应用加速了民间资本（特别是闲置民间资本）的流动和周转，促进了民营经济和国民经济的发展[1]。

然而，在公租房项目运营期，PFI模式存在一些不足，笔者通过研究，尝试引入资产证券化（Asset-backed Securities，ABS）融资模式，应用到PFI融资建设公租房项目的后期运作，将建成的公租房项目，以房产作为固定资产抵押进行资产证券化运作，实现大规模的融资，有效解决公租房项目建成后的回购款来源问题，达到完全释放政府回购款财政压力的目的。引入ABS模式的必要性主要体现在如下方面：

（一）PFI公租房项目运营收益低

公租房项目具有准公共产品的属性，它的保障性决定了其租金低于市场标准，存在着PFI参与公租房项目的运营期收益较低问题，运营期间收益低导致不能保证公租房建成后，PFI参与者及时、有效地回收投资与收益。通过ABS模式的介入，将房产证券化并发行，为PFI投资者提供更丰厚的收益。

（二）PFI投资者的成本回收期长

公租房项目建成后，需要依靠长期的租金收益回收投资成本，无法在短期内及时有效地偿还PFI投资者。公租房项目资金回收的弱势阻隔了民间资本的流入，引起了民间资本的投资顾虑，缺乏对民间资本足够的吸引力。ABS模式可在短期内募集资金，快速偿还PFI投资者的成本。

（三）政府依然面临着回购款压力

运用PFI模式进行公租房建设，按照事前与政府管理机构签订特许协议中的回购条款，政府依然面临着项目竣工验收后的巨额回购款财政压力，并没有从根本上解决政府财政压力问题。同时，也势必增加了PFI投资者的风险。通过引入ABS模式，用募集的资金支付给PFI投资者，再通过公租房持续稳定的租金收益偿还证券持有者的本息，无需政府提供回购款。

二、将ABS嵌入公租房PFI项目融资的可行性分析

（一）公租房项目投资需求量大，有利于引导民间资本合理投资

公租房作为我国住房体系的重要保障部分，目前需求量大，面临的建设任务艰巨，需要更多的资金参与建设[2]。截至2015年我国民间闲置资本已超过50万亿元，这表明目前缺少良好的投资渠道，同时，公租房项目具有风险低，稳定、持续的收益等特性，非常符合社会民间资本的投资需求。PFI融资可以有效吸引社会大额闲置资金投入到项目建设中；同时通过ABS资产证券化，将大额的投资拆分为更多的小额投资，为普通民众提供了可靠、稳定的小额资金投资领域，引导更多民间小额投资者参与公租房项目建设，缓解政府财政压力，推动公租房项目有序发展。

（二）有利于降低项目参与方的投资风险

ABS嵌入公租房PFI项目可以利用多个运作程序来降低各参与方的投资风险，通过政府和PFI公司签订共担风险协议，降低了项目开发建设风险[3]；通过ABS资产证券化运作，为PFI投资者提供了快速、有效的回购资金，降低了PFI投资者资金回收的风险；通过良好运营的公租房项目提供持续、稳定的收益，降低了ABS证券投资者的收益风险。

（三）有利于减轻政府管理工作

在ABS嵌入公租房PFI项目的建设阶段，通过PFI公司授权公司利用其在融资、施工、运营等方面的专业化，有效地减少了政府开发建设的管理工作量[4]；设立公租房运营管理专门机构，分担政府管理工作，同时，运用ABS模式引入投融资平台等证券金融机构提升项目融资管理水平，减少政府的管理工作。

（四）社会资本融资市场逐渐成熟

目前，我国社会资本的市场化和金融深化程度不断深化，社会资本的流动性得到进一步发展[5]，在借鉴国外相关经验的基础上，PFI、ABS等融资模式在我国的不同领域有所实践，这为公租房建设项目中将ABS嵌入PFI融资模式提供了有效参考与运用基础。

第9篇：嵌入式风险管理范文

“9.11事件”以后，布什政府利用《信息自由法》中含有的涉及国防和外

交利益的信息可豁免公开的规定，执行了一些违背政府信息公开精神的政策。这些损害政府信息公开的行为背后，是一种名为镶嵌(the Mosaic Theory)的理论在发挥作用。镶嵌理论认为,无害、琐碎的信息经过组合后能够揭示和获取、有价值的信息，该理论的本质在于宣称非应公开的信息亦具有不可控性，这无疑直接冲击信息公开本身。

镶嵌理论对政府信息公开的影响

美国《信息自由法》共列举了9种可豁免公开的信息，这些信息豁免公开法律条款的模糊及含义广泛，使得掌握定密权和司法解释权的政府可做出对于自身有利的法律阐释，并且滥用信息镶嵌理论这一学术界尚未充分了解的理论工具对自己的行为辩护，并将会导致如下不利影响：

其一，“不公开为例外”可控性受到挑战。现代信息公开制度的核心思想是“公开为原则，不公开为例外”。这一理念的落实，必须解决好“不公开为例外”。如果作为例外的豁免公开信息的范围“模糊不清”，则“公开为原则”无法具有操作性和实效性。然而，对于一些并非属于豁免公开信息范畴内的信息，镶嵌理论却认定其可能被组合或“镶嵌”而使国家安全或公共安全受威胁。于是，原本并不属于“例外”的应公开信息此刻被镶嵌理论裹挟演变为“例外”。

其二，保密现象大量涌现。布什政府以国家安全为名，滥用镶嵌理论宣称政府持有的非信息因存在潜在危险性而不公开。美国情报安全监控办公室(ISOO)数据指出，2003年联邦政府将超过1422万份文件定为秘密文件，几乎是在2001年基础上增长了65%，这也是十年来最大比例的一次增长。

其三，政府机构间信息共享阻力增加。在镶嵌理论认定的非信息具有潜在危险性背景下，包括其他可能需要信息的政府机构，只要依申请应公开或共享提供利用的信息具有潜在威胁，则大部分明智的选择是拒绝公开相关信息。

信息镶嵌风险管理

镶嵌理论指出，别有用心的个人或机构能够利用看似无害的信息镶嵌出有害的信息。然而，该理论并没有指出信息镶嵌的机制，因此便无法预测和控制信息镶嵌的行为，政府机构也无法有效评估所公布信息潜在的威胁。如果不能有效解决这些问题，政府信息公开的顺利推进将面临阻碍。

而解决问题的关键，是“识别、关注具体的威胁，判定清楚具体的威胁与被请求公开的信息之间存在的因果联系”。

笔者认为，应当引入风险管理思想，定性（信息风险定性评估）和定量手段（基于SWRL规则的本体推理手段）相结合，系统分析政府机构持有的信息所面临的威胁和存在的弱点，为针对性提出应对措施提供参考和帮助。

(1)信息风险定性评估

借鉴网络信息风险评估的定性方法，主要包括小组讨论、人员访谈、问卷调查和检查列表(check list)。首先，定性分析的参加对象应该包括：政府机构人员、情报人员、国家安全工作人员、信息安全或保密局人员、法律人士和档案人员等；其次，在这些人员内进行小组讨论、人员访谈或问卷调查，对政府机构所持有信息其面临的威胁和脆弱性进行系统分析；最后得出检查列表，列出哪些无害、琐碎信息将会被镶嵌并导致泄密，这部分特殊的原无害信息将被定义为“危机信息”。定性分析操作简便，缺陷为主观倾向性较强而且对结果难以有统一解释，因此在信息镶嵌风险管理中，必须适当引入定量手段以提高风险分析结果的客观性和准确性。

(2)信息风险定量处理

信息镶嵌导致泄密的机制，其本质就是“许多情报问题都存在数据、事实以及推理关系”。因此“推理”便是定量手段的切入点。这时候可以引入语义推理的思想，即基于SWRL规则的本体推理。

“一个本体定义了组成主题领域的词汇的基本术语和关系，以及用于组合术语和关系以定义词汇的外延的规则。”本体的思想和方法已经被广泛运用到知识的描述和组织中去，但是目前主要都是将其作为建模的工具，而忽视了其推理功能。简单来说，本体描述了特定领域中资源间的关系，在此基础上通过在本体中加入一定的规则，就可以实现基于规则的推理，最终就能发现“存在数据、事实以及推理关系的各种情报”——即信息镶嵌导致泄密的过程。

明确了信息风险定量处理的思路之后，我们得出信息风险定量处理的实施路线图（如图2），主要步骤如下：

第一，构建“危机信息”本体。这一步的必要性在于，SWRL规则推理的操作对象是本体，因此，首先对“危机信息”进行形式化描述形成本体，使得计算机能够理解本体所描述的知识，才能实现推理。首先，通过前文定性分析的“检查列表”基础工作，我们获得了“危机信息”——即那些将会被镶嵌并导致泄密的无害、琐碎的信息；其次，对这些“危机信息”实施词汇和术语抽取，以及用于组合术语间的关系；然后，对得到的概念术语和关系进行分类，并划分各自的层级结构，概念术语应该定义为本体中的“类”，各种关系根据不同情况定义为各种“属性”：OWL本体中，属性用来描述类和实例的特性，包括两种类别：对象属性（Object property）和数据类型（Datatype property）属性，对象属性是将两个类关联起来的属性，数据属性是用来定义一个类自身固有特征的属性，可以是“名称”、“机构名”、“创始时间”等。

第二，根据“危机信息”本体设计SWRL规则。SWRL规则是斯坦福大学开发的一种规则描述语言，它本身并没有推理能力，用户可以借助其语言抽象的语法编辑各种规则并存储于本体中。SWRL规则由推理前提和推理结果构成。一规则若其前提被满足，则其结论必真，例如采用这样的方式定义一个简单的推理规则：

规则：有父母(?x, ?y)∧有兄弟(?y, ?z)有叔叔(?x, ?z)

解读：“∧”表示“并且”的意思，上文规则表示“x的父母是y，并且y的兄弟是z，由这个前提可推出结论——x的叔叔是z”。需要说明的是，这只是最简单的规则例子， SWRL规则另提供更加丰富和强大的语法。

很明显，这样的推理过程都有其一定的思维理解模式，而根据“危机信息”本体设计SWRL规则，其实就是将如同这样的思维理解模式简化成计算机可理解和大量处理的推理规则。

第三，将“危机信息”本体和SWRL规则一起导入推理引擎中去，为推理准备事实和规则基础。如前所述，SWRL仅方便用户编辑和存储规则，其自身不能推理。这时候需要一个完成推理功能的模块，即推理引擎。Jess（Java Expert System Shell）就是一种推理引擎，主要由事实库、规则库和推理模块三部分组成。“危机信息”本体和SWRL规则，导入推理引擎，经过解析后转换成推理引擎能处理的知识和规则。

第四，运行推理引擎，得到推理结果。在规则库和事实库基础上，程序开始推理，得出各种“危机信息”本体中概念、数据和事实之间的隐含关系和知识，即推理结果，并且据此完善原始的“危机信息”本体。

第五，判断推理结果是否符合信息公开标准，由此判定“危机信息”即原本琐碎、无害的应公开信息是否确实导致信息镶嵌，根据判断结果决定是否公开相关信息。