集合资产理财计划精选(九篇)

第1篇：集合资产理财计划范文

商业银行个人理财业务的法律性质，一般采委托说，该说源自《银监会有关负责人就<商业银行个人理财业务管理暂行办法>和<商业银行个人理财业务风险管理指引>答记者问》（以下简称《答记者问》）。《答记者问》是与《商业银行个人理财业务管理暂行办法》（以下简称《办法》）和《商业银行个人理财业务风险管理指引》（以下简称《指引》）同时的，对理解《办法》和《指引》有重要参考价值的材料。笔者认为，理财业务分为理财顾问服务和综合理财服务，理财顾问服务的法律性质属于委托关系，应无太大争议，综合理财服务的法律性质则值得深入探讨。

二、理财与存在根本不同

《答记者问》在回答《办法》、《指引》与境外相关监管规定有何不同时指出，“《办法》和《指引》对个人理财业务的性质界定与国外有所不同。国外和我国香港地区的法律不禁止商业银行从事有关证券业务，一般也不禁止商业银行在向客户提供理财业务过程中进行信托活动……相比之下，我国《商业银行法》明确规定商业银行不得从事证券和信托业务……《办法》和《指引》明确界定了个人理财业务是建立在委托关系基础之上的银行服务。”上述解释充满了浓厚的政策考虑，理由非常牵强。因为，一方面《答记者问》承认境外理财多属于信托；另一方面《商业银行法》禁止商业银行从事证券和信托业务并不能得出“理财属于”的结论。“理财是否属于”还需要进行详尽的法理分析。笔者认为，理财和虽然有很大的相似性，但二者存在根本不同，理由在于：第一，一般情况下，关系中的人在处理委托事务时是以委托人的名义进行的。而在理财业务中，银行是以自己的名义对理财资产进行管理。虽然《合同法》第四百零三条规定了隐名，人可以自己的名义处理委托事务，但《合同法》第四百零三条规定的人的披露义务、被人的介入权、第三人的选择权、第三人或被人的抗辩权等在理财合同中完全无法得到适用。第二，在关系中，不存在财产权的转移问题。而在理财业务中，为了确保银行能够有效投资管理理财资产，委托人的财产必须转移给银行。第三，在关系中，由于不存在财产权的转移，也就不存在委托人的财产与受托人的财产相互独立的问题。而在理财业务中，为了防止发生侵占、挪用的现象，银行资产与理财资产被要求分开管理。

三、理财与信托存在相似性

在讨论理财与信托的相似性之前，先对理财和信托的具体类型做一个梳理。根据《办法》第十条至第十五条的规定，商业银行可以在综合理财服务中销售理财计划。根据收益方式不同，理财计划分为保证收益理财计划和非保证收益理财计划，保证收益理财计划可具体分为承诺支付固定收益的理财计划和承诺支付最低收益的理财计划，非保证收益理财计划又可分为保本浮动收益理财计划和非保本浮动收益理财计划。而根据《信托法》第三条的规定，信托包括民事信托、营业信托和公益信托三种类型，由于理财是一种经营性财产关系，因此本文主要比较的是营业信托和理财的相似性。在上述理财计划中，与信托最具有相似性的是非保本浮动收益理财计划。与信托最缺乏相似性的是承诺支付固定收益的理财计划，这种理财计划近似于存款，实践中也非常少见。中间的两种理财方式——承诺支付最低收益的理财计划和保本浮动收益理财计划——与信托既有相同点，又有不同点。非保本浮动收益理财计划与信托的相似性具体体现在以下几个方面：第一，信托由三方当事人组成：委托人、受托人、受益人。在自益信托情形下，委托人和受益人为同一人。在理财关系中，客户既是委托人又是受益人，商业银行是受托人，类似于自益信托。第二，委托人需要将信托财产有效地转移给受托人，信托才能成立。没有财产的转移，受托人的管理处分权能就无法实现。在理财关系中，委托人也需要将理财资产的所有权转移给银行，使银行能够对理财资产从事有效的运营管理。第三，信托财产与受托人的固有财产相互独立。根据《信托法》第二十七条的规定，受托人不得将信托财产转为其固有财产，否则应当恢复原状、赔偿损失。在理财关系中，监管层对银行资产与理财资产相互独立的要求则体现在《指引》的第九条。另外两种理财计划（承诺支付最低收益的理财计划和保本浮动收益理财计划）也具有上述相似性。信托与这两种理财计划的不同点在于受托人不能承诺信托财产不受损失（不能保本），也不能承诺信托财产的最低收益（不能保收益）。

四、将理财认定为信托存在的障碍

首先，将理财认定为信托存在法律障碍。根据《商业银行法》第四十三条的规定，商业银行不能从事信托投资业务和证券经营业务，也不能向非自用不动产、非银行金融机构及企业投资，但是国家另有规定的除外。虽然“国家另有规定的除外”为商业银行从事信托业务留出了余地，但银监会显然没有打算利用这一但书条款为理财“正名”，反而在《答记者问》中否定了理财与信托之间的联系。其次，将理财认定为信托存在监管障碍，因为监管机构针对理财和信托发展出了两套不同的监管规则。根据委托人数量的不同，营业信托包括单一资金信托计划和集合资金信托计划两种形式。公募基金也属于广义上的集合信托，二者的区别是：集合资金信托计划受《信托公司集合资金信托计划管理办法》调整，单个集合资金信托计划的自然人投资人数不得超过50人，并且集合资金信托计划不得进行公开营销宣传，这些规定使得集合资金信托计划具有明显的“私募”性质；公募基金受《证券投资基金法》调整，顾名思义是“公募”的性质，没有自然人投资人数和不得进行公开营销宣传的限制。而银监会制定的一套关于理财的监管规则并没有区分“公募的理财”和“私募的理财”。实践中，理财计划往往面向社会公众销售，这与“公募基金”相同；而理财在组织形式上没有公募基金中“基金份额持有人大会及其日常机构”的设置，这与“公募基金”不同，而与集合信托相同。

五、结语

第2篇：集合资产理财计划范文

【关键词】集团公司；财务控制；子公司

引言

随着企业经营管理规模及资本经营层次的不断发展和深化，集团公司已经成为现代企业经营管理与组织体制中的一种重要组织形式。而财务控制是企业集团的母公司对子公司实质性控制的重要内容，它渗透于企业生产经营活动的各个方面。集团公司只有成功地实施财务控制，才能真正实现对其子公司的管理。因此，加强对企业集团财务控制的研究，是当前集团公司面临的一个十分重要的课题。

一、企业集团对子公司财务控制的内容

1.对子公司的会计基础工作规范化管理。主要包括子公司会计机构的设置、会计人员的任用标准、会计核算办法的确定、会计监督的内容和要求、内部会计管理制度等内容。管理制度要结合企业实际情况既有共性，又有特色，并定期进行考核和检查。

2.投资管理。包括集团公司对子公司以及对外的投资和子公司对下属公司以及对外的投资，这是集团财务控制最重要的一个方面，集团公司的每一次对外扩张、资产重组，以及内部企业的兼并和改制，都必须是财务部门提供的信息和其他有关的财务资料为基础提炼后作为决策依据，即每一次的资本运作，都同财务管理有着不可分割的联系。同时对子公司的投资方向、投资回收期、投资收益、所投项目与集团公司总体发展战略的一致性等进行界定、管理、考核、鉴定。

3.融资管理。首先，必须坚持银行帐户集中结算的原则。其次，做好各子公司的资金占用计划和调配，同时充分发挥大集团融集资金力度大、渠道多的优势，降低融资成本。再次，建立一套科学的指标考核体系，把资金占用压缩在最低限度内，减轻融资压力，提高资金使用效率。

4.成本费用管理。在成本核算、费用记录完整的前提下，用科学的方法建立几个中心，归集、计算、预测和控制成本、费用，以达到企业价值最大化的财务管理目的。

5.利润分配管理。集团公司作为投资中心，对作为利润中心的子公司的利润分配要实施监管。

6.其他管理。主要包括对子公司的撤并、解散、破产等事宜的财务管理。

二、当前企业集团财务控制中存在的不足与问题

1.基本财务信息不完善。财务信息是以价值形式综合反映企业的经营活动，通过财务信息可以正确评价企业的发展前景，财务信息也是最有效、最直接、最能反映情况的信息。在企业集团中，由于一些企业上报给集团公司的财务报表不真实，加之集团财务会计制度、会计科目的设置不统一规范，导致财务报表难以正确地反映实际的财务情况。

2.财务结构不合理。企业的财务结构不合理，特别是资本结构主要体现在，债务比重和资产与负债、所有者权益之间的对称结构极不合理。在集团面临资金短缺的情况下，为维持生产经营正常进行，继续大量借贷，通过进一步加大负债比率，扩大集团规模，使得债务负担越加严重而造成恶性循环。

3.资源分散，配置不合理。成立企业集团的主要目的之一是获得规模效应和规模优势。有的集团成立后跨入了多行业、多领域，公司彼此之间业务上关联不大。由于涉及的行业多，管理难度大，造成管理滞后，无法有效发挥集团规模效应和规模优势。

三、对集团财务控制的一些探索和实践

1.构建集团财务的集权管理模式

任何一个集团公司没有绝对的集权，也没有绝对的分权，只不过根据财务管理决策权利集中与分散程度来判定是属于“集权式管理”还是“分权式管理”。而财务管理决策权利集中与分散的程度没有一个绝对的定量指标来衡量，需要集团母公司根据自身生产经营特点及组织机构模式设置自身的财务运行模式。在集权式财务管理体制下，集团母公司财务管理部门可以下述“六大中心”作为其管理定位，根据实际情况合理配置母子公司的财务管理决策权利。

（1）投资管理中心。集团投资和子公司投资应纳入集团财务战略规划，并通过预算管理对各类投资活动的现金流量进行控制。母公司应牢牢控制对集团发展结构与控制结构产生直接或潜在影响的决策管理权以及例外投资事项的处置权。母公司投资管理的主要职责有：建立健全母子公司投资立项、审批、控制、检查和监督制度；汇编全集团投资活动的现金流量预算，参与重大固定资产投资项目方案的制定；审核子公司自行决策的投资项目及子公司固定资产、无形资产等长期性资产的变动情况；会同规划发展部门制定集团公司及其子公司的对外投资决策方案。

（2）融资管理中心。在集权式的融资管理模式下，子公司不得擅自对外举债和吸收外部资本，母公司财务部应高度集中对外融资管理权，应承担的管理职责具体如下：提出发行债券，发行股票、吸收外部投资等重大融资事项的方案，严密监控集团资产负债率和借款风险；制订集团对外担保管理办法；对子公司自行决策的融资事项进行必要的检查和监督，审核子公司授权范围内的对外融资申请，审核子公司融资活动的现金流量预算，并汇总编制全集团融资活动的现金流量预算，实施负债总量控制和资本结构调整优化。

（3）资金结算中心。如何把母子公司分散的资金集中起来，降低资金持有水平，保证集团重点项目的资金需要，是集团资金管理面临的重要问题。集团母公司可以成立资金结算中心或财务公司集中统一管理整个集团的资金，具体工作主要有：统一管理子公司的银行帐户，调剂集团内的资金余缺，核定子公司对外付款的定额；审核预算外付款申请，审核子公司内部贷款申请；主持集团内部往来结算管理，组织集团流动资金管理；控制全集团流动资金存量和应收账款总量。

（4）资本运营监控中心。集团领导层行使集团资本变动及资本经营活动的决策权，资本运营管理部门具体负责管理和监控集团资本运行过程及资本经营活动。其主要工作如下：拟订母公司增加或减少注册资本的方案，拟订子公司资产重组方案：审批子公司重要资产的处置方案：制定母公司的税后利润分配方案；落实集团内各单位的集团资本保值增值的责任；依法审定子公司税后利润分配方案；对资本运营过程实施跟踪监控。

（5）税费管理中心。实行税费的统一缴纳和集中管理，有利于集团整体的税负最小化，也有利于改善集团与征缴机关的关系，提高集团统一调度和运作资金的效率。税费管理部门对集团内各种税金、计提的费用与基金实行集中管理，统一征缴。其主要工作为：分析研究国家的税法、费用征管规定与基金管理制度；协调并处理好集团公司与税务、社会保障等机构的征缴关系；制定集团税费管理政策及税费筹划方案；指导和督促子公司各种税金、费用、基金的计缴；制定全集团的年度纳税计划、费用计提计划、基金计提与缴纳计划，加强基金账户的日常核算和管理。

（6）财务会计管理中心。财务会计管理部门具体负责财务会计管理体系的运行，主要从事财务与会计的业务管理、集团内部财务人员的管理等工作，以保证集团财务与会计工作的规范和高效。具体工作应该有以下几方面：建立健全集团内部资本与财务管理办法；制定集团子公司统一的会计制度；研究并制定集团公司的财务与会计政策；检查监督集团内部各单位的财务会计工作；统一管理集团财务部下派财务人员，对财务人员负有教育培训、工作指导、业务考评、资格管理等职责，统一对应由母公司核算的会计事项进行会计处理；督促各下属单位及时提交各种会计资料，据此进行汇总，以及编制合并会计报表；加强集团会计电算化网络系统的建设；实施对下属单位会计信息的随时调用和跟踪监控，建立全集团财务分析系统，及时分析和掌握各单位的经营情况和财务状况。

2.优化财务结构

优化财务结构是企业财务稳健的关键，其标志为综合资金成本低，财务杠杆效益高，财务风险适度。每个集团企业应当根据经营状态的变化，不断通过各子公司存量调整和变量调整（增量或减量）的手段确保财务的动态优化，重点是对资本、负债、资产和投资等进行结构性调整，使其保持合理的比例。

（1）优化资本结构。企业应在权益资本和债务资本之间确定一个合适的比例结构，使负债水平始终保持在一个合理的水平上，不能超过自身的承受能力。

（2）优化负债结构。负债结构管理的重点是负债的到期结构。由于预期现金流量很难与债务的到期及数量保持协调一致，这就要求企业在允许现金流量波动的前提下，确定负债到期结构应保持安全边际。

（3）优化资产结构。资产结构的优化主要是确定一个既能维持企业正常生产经营，又能在减少或不增加风险的前提下给企业带来尽可能多的利润的流动资金水平，其核心指标是反映流动资产与流动负债间差额的“净营运资本”。

（4）优化投资结构。主要是从提高投资回报的角度，对企业投资情况进行分类比较，确定合理的比重和格局，包括长期投资和短期投资、固定资产投资、无形资产投资和流动资产投资、直接投资（项目）和间接（证券）投资、产业投资和风险投资等。

3.抓好整体现金流量，完善财务监控体系

企业最基本的目标是企业总价值最大化。它通过获利水平和利润指标反映出来。而这一切是建立在现金流量这一企业生命线上的。利润或是企业总价值最大化，要以价值的可实现性和变现能力作为前提。企业应把利润和现金放在同等重要的位置，加速资金回笼和周转，提高资产变现能力。企业应建立有效的财务监控体系，加强对子公司债务、资产、投资回收、现金回流和资产增值等方面的财务管理与监督，严格担保管理，减少或有负债。

4.规范会计制度

集团财务管理和财务流程要制度化、标准化、规范化。统一会计科目，保证会计基础数据的一致性。同时，建立一套完备、规范的财务管理制度和财务流程，以适应会计信息与企业经营方式的变化，有效支持集团竞争和发展。

5.合理实施纳税筹划

集团企业在充分了解现行税法的基础上，通过掌握相关会计知识，在不触犯税法的前提下，对子公司企业的筹资、投资、经营等活动作出安排，随着税制的完善和征管严谨，避税筹划的难度越来越大，但是节税筹划的空间仍存在。

参考文献：

[1]财政部会计资格评价中心.财务管理[M].中国财政经济出版社，2008.

[2]财政部注册会计师考试委员会办公室.财务成本管理[M].经济科学出版社，2008.

[3]陈志斌.财务管理学导论[M].南京大学出版社，2006.

[4]冯健.财务学原理[M].高等教育出版社，2000，7.

[5]胡玉明.公司理财[M].东北财经大学出版社，2002.

[6]胡玉明编著.企业财务管理原理[M].暨南大学出版社，1999，12.

[7]陆正飞.财务管理学[M].南京大学出版社，2000.

[8]沈艺峰，沈洪涛.公司财务理论主流[M].东北财经大学，2004.

第3篇：集合资产理财计划范文

ERP（Enterprise Resource Planning）企业资源计划系统，是由美国著名的计算机技术咨询和评估集团Garter Group Inc.提出的一整套企业管理系统体系标准，是建立在信息技术基础上，利用现代企业的先进管理思想，全面集成企业的所有资源信息，为企业提供决策、计划、控制与经营业绩评估的全方位和系统化的管理平台。ERP系统集信息技术与先进的管理思想于一身，成为现代企业的运行模式，反映时代对企业合理配置资源，最大化地创造社会财富的要求，成为企业在信息时代生存、发展的基石。

一、ERP系统的管理思想

ERP是企业实现现代化、科学化管理的一整套经营管理的整体解决方案，对企业而言，它不仅是一套软件的应用，更多的是管理思想的结晶和体现。ERP系统首先是管理思想；其次才是管理手段与信息系统，管理思想是ERP的灵魂，而ERP系统的核心管理思想是供应链管理，主要体现在以下三个方面：

（一）对整个供应链资源进行管理的思想

ERP系统把企业的业务流程看作一个紧密联接的供应链（Supply Chain），将企业内部划分成几个相互协同作业的支持子系统，如财务、市场营销、生产制造、服务维护、工程技术等。基于价值管理的要求，企业可对内部供应链上的所有环节如订单、采购、库存、计划、生产制造、质量控制、运输、分销、服务与维护、财务、成本控制、经营风险与投资、决策支持、人力资源等有效地进行管理，把企业内部信息与客户需求和供应商的信息资源有效链接到一起，充分利用计算机网络通信技术在整条供应链上传递信息，对同一需求作出快速反应，实现资源的计划、协调、操作、控制和优化，从而提高企业对市场的快速反馈能力，降低库存、运输等各类生产经营成本，缩短产品进入市场的周期，进而快速低成本地响应客户的需求。

（二）精益生产，同步工程和敏捷制造的思想

ERP系统支持混合型生产方式的管理，其管理思想表现在两个方面：其一是“精益生产LP（Lean Production）”的思想，这是由美国麻省理工学院提出的一种企业经营战略。具体指企业把客户、销售商、供应商、协作单位都纳入自己的生产体系，销售、客户和供应商已不再是简单的业务关系，更是利益共享的合作伙伴关系，同他们建立起一个利益共享的合作伙伴型的企业供应链。其二是“敏捷制造（Agile Manufacturing）”的管理理念。当瞬息万变的市场出现新的机会，企业原来的基本合作伙伴不能满足新产品开发生产要求时，企业可以组织一个由特定的供应商和销售渠道组成的短期或一次性供应链，形成“虚拟工厂”，使特定供应商和销售商成为企业供应链上的一环，运用“同步工程（SE）”组织生产，在最短的时间内将新产品打入市场，并时刻保持产品的高质量、多样化和灵活性。这就是“敏捷制造”的核心思想。

（三）事先计划和事中控制的思想

传统的会计信息系统，包括MRPII的会计和财务控制模块主要特点是用于事后收集和反映会计数据，在预算管理和控制方面的功能相对较弱，而ERP系统通过在总账模块设置预算，通过定义明细预算建立预算等级制度，规范企业从销售计划生产计划采购计划费用计划投资计划资金计划损益计划资产负债计划的全面预算编制过程，以定额标准成本为中心，加强预算管理。系统自动进行资金检查，实现了事先计划、事中控制和事后反馈，提高预算编制的准确性、及时性，实现真正意义上的财务预算管理，进而促进了企业管理水平和经济效益的提高。

二、ERP系统中财务管理的特点

无论是在传统的MRPII还是在ERP中，财务管理始终是核心的模块。新一代ERP系统中的财务管理模块已经完成了从事后财会信息的反映，到财务管理信息处理，再到多层次、全球化财务管理支持的转变。与传统的财务管理相比，在ERP环境下的财务管理功能具有以下一些特点：

（一）集成性

ERP系统与传统的财务软件的很大不同在于ERP财务管理的集成化。这种集成不仅体现在财务系统内部各生产、经营环节的充分集成，还体现在与供应商、分销商、客户等供应链中的其他系统的无缝链接，从而实现了企业资源的集中化管理。传统的财务软件由于信息的集成机制不完善，向决策层提供的信息可能是局部的信息、片面的信息，甚至是过时的、失真的信息。ERP系统能提供各个管理层次所需要的财务报表、管理性报表和查询功能，并提供易于最终用户使用的财务管理模型和分析模块，为外部的信息使用者提供各种视图，实现了对企业所在整个供应链的各种信息集成化管理，从而为企业决策的科学化提供必要条件。

（二）及时性

在传统信息体系下，要想得到及时的各项信息几乎是不可能的，而在ERP环境下财务管理实现财务与业务的协同作业，每一笔业务操作都会及时反映在财务管理系统中，并会实时更新相关的报表数据，使得根据业务信息进行及时的监控和决策成为可能。

（三）共享性

ERP系统中数据来源于业务活动中发生的采购订单和销售订单，订单上的原始数据成了企业信息流、物流和资金流的源头。数据一次录入系统后，相互集成的模块可以共享数据，不需要重复录入。数据可以自动传输到各个业务环节，自动生成会计凭证和会计报表，替代了传统手工输入会计凭证的操作。

（四）动态性

财务管理通过预算管理与企业经营计划和生产计划密切相连，而企业经营计划和生产计划又是完全面向市场与顾客的，市场需求是财务管理的最根本拉动。然而，市场与顾客需求是千变万化的，所以ERP环境下的财务管理以变幻的市场需求为起点，实施快速的财务预算，提供动态的财务信息，支持动态的企业管理。

三、ERP系统对会计和财务管理的影响

ERP系统是一个高度集成的企业资源信息管理系统，它的核心之一就是财务管理系统。ERP中财务管理涵盖了企业财务会计和管理会计的全部内容，改善了企业会计核算和财务管理的业务流程，扩大了财务管理的内容，改变了财务管理的模式，提高了企业财务管理水平。

（一）ERP系统改善了会计核算的业务流程

传统的会计信息系统主要是针对繁重的手工会计核算设计的，通过计算机的自动化处理，使广大会计人员摆脱简单、重复的记账、算账和报账过程，大大减轻了会计人员的工作强度，会计核算工作的质量也前进了一大步。但在业务流程的处理和与其它系统的集成上，则受到技术与功能不足的限制。ERP系统的运用，可在相当程度上克服上述缺陷。ERP系统在定义企业财务系统的框架和流程时兼顾了制造管理和供应链管理的框架和流程。账目结构的设置、财务流程的处理、接口的设计、报表需求的定义，不完全是从财务部门的立场出发，而是从整个企业的角度实现了财务子系统的集成化管理。另外，ERP系统的财务部分对于财务处理本身流程和操作习惯考虑较少，而是更加注重业务对财务的影响和财务对业务的控制。会计子系统一方面从其他子系统获得有助于完成确认、计量、记录、报告等各环节的基础数据；另一方面通过其系统的定义和流程的定义来实现对制造和供应链业务的控制。ERP系统改善了传统企业会计核算和财务管理的业务流程。

（二）ERP系统扩大了财务管理的内涵

传统的财务管理是针对资金的筹集、投放和分配的管理，对象是资金及其流转。而实施ERP战略，是把财务管理模块作为整个企业管理系统的中枢，要求和企业管理系统的其他模块都有相应的接口，并能够将信息在财务中枢相互集成。因此，它的对象已不仅仅是资金的循环和周转，还包括业务管理、人力资源管理及其他信息管理所包括的相应内容，范围扩展到整个企业管理的领域。

（三）ERP系统改变了企业财务管理模式

传统的财务管理强调事后收集和反映会计数据，它对企业经营现状的反映是滞后的，只有在一切都已成为事实以后才能采取补救措施来调整，而ERP系统强调事前计划、事中控制和事后反馈，实现企业的资金流、物流、信息流三流合一，物流流到哪里，资金流就核算到哪里，信息流就反映到哪里，使企业能够根据市场情况及时反映。ERP系统的高度集成和链接，企业以最恰当的时间和场所、最合适的设备和人员进行生产，然后以最畅通的渠道把产品提供到市场，尽快完成循环，实现社会资源的最优化配置和充分利用。

（四）ERP系统提高了企业财务管理水平

ERP系统改善了企业会计核算和财务管理的业务流程，支持凭证的集中式审核，加快了期末结账的速度，使财务管理的效率得到提高。ERP系统强调面向业务流程的财务信息的收集、分析和控制，使财务系统能支持重组后的业务流程，并做到对业务活动的成本控制。ERP系统强调管理会计的功能，以项目管理为核心，将项目作为成本中心、利润中心进行考核，对项目进行预测、控制和分析。ERP系统更全面地提供财务管理信息，为战略决策和业务操作等各层次的管理服务除了提供必需的财务报表外，还能提供多种管理性报表和查询功能，并提供易于最终用户使用的财务模型和分析模块。ERP系统支持企业的全球化经营，为分布在世界各地的分支机构提供了一个统一的会计核算和财务管理平台，同时也能支持各国当地的财会法规，提供多币种的会计处理能力，支持各币种间的转换，支持多国会计实体的财务报表合并等。

四、结束语

ERP是整合了企业管理

理念、业务流程、基础数据、人物力、计算机硬软件于一体的高度集成的企业资源计划系统。ERP系统不仅降低了企业的制造成本，还降低了整体的运营成本；不仅管理了本地企业，还能将全球机构通盘考虑和管理；不仅对自己的生产实施管理，还有效地管理生产外包；不仅合理减少生产周期，还提升了客户满意度；不仅加速了新产品投放市场的时间，还确保了企业价值的最大化；不仅增加了快速反应能力，还与供应链合理地融为一体。

第4篇：集合资产理财计划范文

【关键词】财务；一体化；管理；农电；上划

一、背景介绍

2014年12月，根据《国家电网公司关于同意肃北县供电公司等69家供电企业划转国网甘肃省电力公司管理的批复》（国家电网农〔2014〕1340号），同意将原甘肃省电力公司代管的69家县供电企业划转国网甘肃省电力公司管理。2014年12月30日，天水公司顺利完成了上划县公司资产、负债、所有者权益、损益类科目的财务并账处理及数据切入；2015年1月30日，天水公司完成2014年合并口径财务决算报表编制，标志着国网天水公司6家代管县公司上划财务成功并账完成，财务一体化管控工作正式开始。

二、农电上划给财务工作带来的困难与挑战

1. 财务管理模式的转变。原县农电企业独立法人独立核算，市公司仅对农电企业财务进行监管和稽核。上划后，县级分公司经济业务全部并入市公司，财务实行一体化管理。

2.财务工作量陡增。原6家县农电企业财务人员定员合计24人，上划后县公司不再分设财务部，全部业务由市公司集中进行核算。而目前，市公司财务定员定岗15人，上划并未核增市公司财务定员，势必造成市公司财务人员工作量陡增。

3.上划后人员业务水平提升。上划前，县公司财务管理人员业务素质、管理水平及信息化水平较市公司还存在差距。

4.上划后前端业务再造与财务的融合问题。（1）业务与财务全预算融合；（2）财务SG186ERP、员工报销系统、财务管控系统与物资、营销、运维前段业务对接。

5.上划并账后财务管理的承启衔接问题。特别是资产上划后，上划县公司资产价值管理及后续清仓利库、退役资产处置报废、提升资产运营效率等问题都需要规范梳理、逐项厘清。

三、市县财务一体化管理模式下的财务管控措施

1.财务集中办公，开启会计集中核算、资金集中管理、报表集中编制的财务管理“三集中模式”

（1）会计集中核算。上划后原代管县公司均作为市公司的一个成本中心管理，采用报账制方式，实行会计集中核算。各项资金支付、可控费用、工资、税金公司预算管理体系，各项业务支出由市公司审核、审批后再进行报账核算，审批制度执行公司现行规定。项目管理实行专业化部门归口管理。

（2）资金集中支付。以会计集中核算为基础，依托财务管控资金支付系统，开展资金集中支付，将县公司出纳权限和资金终审权限调整至市公司，资金支付实行四级审批，县公司报账员第1道录入（核对），县公司部门主管第2道审核，市公司出纳岗负责第3道资金复核，市公司资金审核岗负责第4道终审，从而实现对县公司资金支付风险的实时管控。

（3）报表集中编制。市公司负责下属县公司的报表编制工作，包括月报、快报和年报，县公司做好相关配合。报表统一出具减少了报表编制层级，提高报表编制效率；市公司从报表环节加强数据监控，促进县公司业务标准化、规范化。

2.开展市县财务互动式及前端业务培训，强化组织机构人员保障

一是在市公司财务部，针对会计业务调整需要，合理配置会计人员，明确岗位分工和职责，并开展县公司实地调研，掌握县公司主要经济业务，开展业务处理预判，从而确保会计核算的准确性。

二是对于县公司财务人员，针对县公司财务管理水平薄弱的实际，市公司财务对县公司财务人员制定了互动式轮训学习活动计划，具体为县公司财务报账员到公司财务资产部定期学习工作的方式。

三是上划县公司前端业务人员，由市公司财务部牵头，组织财务、物资、运检部门完成对前端业务人员新系统应用岗前业务培训工作，以提高前端业务系统发起准确率，切实提高岗位适应能力。

3.围绕“集约、精益、全面、统筹”核心理念，做好预算精益化管控

一是加快完成县供电企业标准成本数据收集、测算工作，为县供电企业可控费用预算下达提供高质量数据支撑。

二是加强预算全链条精细化管控。上划后各县公司执行公司统一的预算管理办法，各级管理部门切实履行预算管理职责，实施预算全链条管控，基本实现从指标到项目、项目到科目、科目到资金的全面管控。

4.加强实物资产管理，厘清历史遗留，确保上划资产运营效率

开展实物资产账实核对，厘清因历史欠账造成的废旧、退役资产。积极梳理、取得相关政策、税收、法律支撑性文件，沟通省公司，做好清仓利库、不良资产处置报废工作。

5.积极协调内外部关系，妥善完成上划后续管理工作

第5篇：集合资产理财计划范文

序号

产品名称

发行机构

推介期间

人民币理财产品

1

“慧财”人民币理财产品（二期）

上海银行

2005-08-18至2005-08-28

2

人民币债券理财11号

招商银行

2005-08-18至2005-09-05

外汇理财产品

1.

“汇聚宝”6个月美元汇率挂钩产品、6个月美元利率触发型产品

中国银行上海分行

2005-08-01至2005-08-09

2.

“丰收”外汇第三期优利存款产品

广东发展银行上海分行

2005-08-02至2005-08-12

3.

阳光理财A计划（6月期、一年期）

中国光大银行

2005-08-02至2005-08-21

4.

农行第七期“汇利丰”外汇理财系列

中国农业银行上海分行

2005-08-05至2005-08-23

5.

农行第七期“汇利丰”外汇理财系列

中国农业银行上海分行

2005-08-05至2005-08-23

6.

中信“理财宝”外汇理财产品

中信实业银行

2005-08-06至2005-08-23

7.

澳元兑美元每日多区间递增累计收益

花旗银行上海分行

2005-08-08至2005-08-14

8.

工行“聚金”外汇理财产品（十五、十六、十七期）

中国工商银行

2005-08-09至2005-08-22

9.

北京银行“心喜”系列产品

北京银行

2005-08-11至2005-08-23

10.

“汇理财”结构性产品2005年第六期

浦东发展银行

2005-08-11至2005-08-29

11.

挂钩美国道琼斯工业指数外汇产品

渣打银行

2005-08-15起售

12.

“可赎回投资”保本投资产品

汇丰银行

2005-08-15至2005-08-19

13.

“外汇通”理财计划金卡系列（30、31、32）

招商银行

2005-08-15至2005-08-24

14.

东亚外汇挂钩保本投资产品（美元、港币）

东亚银行上海分行

2005-08-15至2005-08-29

15.

“得利宝”外汇理财产品（美元、欧元）

交通银行上海分行

2005-08-15起售

16

第七期兴业“万汇通”（总第十三期）

兴业银行

2005-08-15至2005-08-31

凭证式国债

1

2005年凭证式（四期）国债

财政部

2005-08-01至2005-09-30

记帐式国债

1

2005年记账式（八期）国债

财政部

2005-08-15至2005-08-19

2

2005年记账式（九期）国债

财政部

2005-08-25至2005-08-30

金融债

1

中信证券首期短期融资券

中信证券公司

2005-08-08至2005-08-09

企业债

2

2005年中国铁通集团公司公司债券

中国铁通集团公司

2005-08-18至2005-08-31

信托

1

平江新城苏锦实验小学改扩建项目集合资金信托计划

苏州信托投资有限公司

2005-08-01起

2

深国投商业中心芜湖项目受益权转让集合资金信托计划

深圳国际信托投资有限责任公司

2005-08-01起

3

天津北信房地产产业投资（05-3）集合资金信托计划

北方国际信托投资股份有限公司

2005-08-01起

4

天津北信房地产产业投资（05-4）集合资金信托计划

北方国际信托投资股份有限公司

2005-08-01起

土地一级开发收益权信托优先受益权投资计划

北京国际信托投资有限公司

2005-08-08至2005-08-26

5

华信・人民币信托理财A、B计划

大连华信信托投资股份有限公司

2005-08-01至2005-08-31

6

北京清河新城一期住宅贷款项目集合资金信托计划

中诚信托投资有限责任公司

2005-08-08至2005-08-31

7

联信・新城”优质人民币理财产品

联华国际信托投资有限公司

2005-08-15起

8

北京西单佳慧房地产贷款项目集合资金信托计划

中信信托投资有限责任公司

2005-08-18至2005-09-16

基金

1

银华核心价值优选股票基金

银华基金管理有限公司

2005-08-01至2005-09-02

2

易方达月月收益中短期债券基金

易方达基金管理公司

2005-08-08至2005-09-09

3

巨田资源优选混合证券投资基金

巨田基金管理公司

2005-08-08至2005-09-09

保险

1

附加趸交两全保险（分红型）

海尔纽约人寿

在售

2

“卓越人生” 综合保障计划

新华人寿保险有限公司

3

“平安稳赢一生两全保险

中国平安人寿保险有限公司

4

补充养老团体年金保险（万能型）

太平洋安泰人寿保险

5

创富人生(B)款产品

瑞泰人寿保险公司

6

英才少儿保险

中国人寿保险公司

7

"关爱一生"终身住院医疗保障计划

中国人寿保险公司

8

“智取财富山”万能保险

光大永明保险公司

9

“银发无忧―老年人人身意外伤害保障”

新华人寿保险公司

10

太平“卓越人生” 综合保障计划

第6篇：集合资产理财计划范文

【关键词】 集中式；财务资源；集团化

一、我国电网企业财务管理的现状分析

（一）财务信息化管理一体化、智能化程度不高

财务管理信息系统是企业管理信息系统的重要组成部分，目前，相对于电网企业的安全生产和调度管理等业务而言，财务管理信息化进程缓慢，不能满足企业财务管理业务急速扩展的需要。首先，财务管理信息系统的建设普遍缺乏统一规划和部署；财会软件仅限于财务系统范围内，很少从企业整体管理的高度出发来考虑财务软件的开发和应用。其次，各业务部门在信息化建设上各自为政，未能将财务管理信息系统与其他业务管理系统有机结合，以实现各业务流程之间的“无缝”连接。最后，系统的智能化、一体化程度不高，财务人员的大量工作时间花费在人工对账等繁琐的事务性工作上，无暇关注财务业务的管理。

（二）全面预算管理重编制、轻执行，弱分析、软考核

电网企业自20世纪90年代末开始即实施全面预算管理，取得了初步成效，但也存在一些问题：一是预算编制科学性、客观性不足，对企业未来发展缺少长远的资金预算规划，以致在预算编制中经常会出现“留余地”以及脱离企业实际进行盲目投资等现象；二是在预算编制、分析过程中，部门之间、上下级之间未能实现充分的沟通协调，突出反映为业务部门对全面预算管理存在曲解，片面认为预算管理主要是财务部门的事情，对预算编制以及分析所需的基础数据搜集和研究重视不够；三是预算执行刚性弱化，对业务活动开展的约束性不足，个别项目存在随意扩大工作内容、提高建设标准、超出概预算等现象，业务部门把关不严很容易导致预算失真、执行不利；四是缺乏完整有效的预算考核与激励体系，不能完整准确地反映基层单位、部门以及岗位个人的工作业绩和努力程度。特别是对考核结果没有配套相应的奖惩措施，缺乏有效的激励机制，从而挫伤员工的积极性。

（三）资金管理规模效应低，融资渠道狭窄

近年来，随着电网企业基建投入规模的加大，合理筹集使用资金成为电网企业理好财的重中之重。资金集中管理的需要和资金分散占用的矛盾已成为现阶段企业财务资金管理中最突出的问题：一是企业内部法人层级多，下属企业多头开户的现象比较普遍，上级对下级的资金监控存在盲区，个别下级单位支付内控流程存在漏洞，资金安全管理存在一定风险；二是资金分布相对分散，资金沉淀严重，大量资金沉积在基层单位账户，资金管理规模效应低；三是筹资手段单一，银行贷款、企业债券等间接融资方式是电网企业的主要外部融资渠道，该种融资方式融资成本高，受宏观调控影响较大，一定程度上影响了企业的业绩表现。

（四）会计核算标准不一，财务监督滞后

电网企业实施新会计准则后，会计人员对会计业务的职业判断往往决定着核算的质量，现实中由于缺乏统一的会计核算标准，会计人员因知识水平和认识角度等差异，常常对同一业务作出不同的会计处理，从而影响会计信息的准确性，且由于会计人员内部岗位间流动不足，专业知识更新较慢，财务创新动力明显不高。此外，电网企业“大会计小财务”现象并未消除，财务管理制度尚不完善，财务监督仅停留在事后，相当多的基层单位在重大投资等问题上还没有形成有效的决策约束机制，个人决策代替集体决策现象较为普遍，资金的流向与控制脱节，财务风险极大。由于监督工作不是即时的而是滞后的，不出问题则已，一出问题则触目惊心。

（五）资产价值管理与实物管理脱节，流程运作不畅

电网企业的资产具有价值高、种类繁多、分布广泛、变动频繁的特点，其固定资产管理数据分散、核算时间长，资产变动信息在账面上不能得以及时反映，资产数据不能反映全生命周期信息。主要体现在：一是资产账、卡、物不一致。基于电网企业的特点，因扩建、改建、技改、大修、中修和日常调拨、更换，造成实物资产变动频繁，特别是附属固定资产的更新更加频繁，使得固定资产卡片和实物资产存在较大差异，存在账面价值重复计算及存在大量账外资产等现象。二是固定资产管理流程运作不畅。使用部门、技术管理部门、财务部门之间工作不衔接，既存在多头管理又有管理上的真空地带，实物管理与价值管理没有并轨，规划、建设、物料、增资等管理环节脱节。三是部分资产产权不清。由于历史原因以及农电体制改革相对滞后，部分配网资产既有地方所属，又有农网改造中投入，还有用户投资形成，给资产管理带来了较多的不便和难度。

二、电网企业实施财务集中式管理的必要性和可行性

国家发改委的《关于2010年深化经济体制改革重点工作的意见》明确提出：推进电力体制改革，完成电网企业主辅分离改革，出台输配电体制改革试点工作意见，研究制订农电体制改革方案并开展试点。国家电力体制改革进程的加快，将进一步促进电网企业的内部改革，这也为电网企业推动企业财务管理模式的转变带来了机遇和挑战。

面对电网企业理财环境的新变化，要解决当前财务管理中的各种问题，必须对当前的财务管理模式进行改进和创新，构建高效畅通的财务管理机制和流程，充分发挥财务管理对企业发展的支持作用。实施财务集中式管理是较为适合电网企业生产经营特点的模式之一。

（一）央企财务管理的重点在于财务资源的集团化运作

财务集中管理是国内外优秀企业经营管理的共同特点和普遍趋势。国资委企业改革局曾专门召开中央企业财务集中管理与信息化建设经验交流会探讨该问题，要求中央企业要以财务战略为统领，不断加强集团内部财务资源整合；要积极探索资金、投资、债务、采购等重要业务的集中管理，压缩管理链条，减少管理级次，努力实现财务资源的集团化运作和集成式管理。

（二）网络信息技术为实施财务集中式管理提供了基础

网络信息技术的飞速发展使得财务管理在空间、时间和效率上都发生了改变，极大地延展了财务管理的能力和质量。企业财务信息是各类信息的交汇点，也是支撑经营决策的基础。企业管理以财务管理为中心，财务管理以信息管理和资金管理为中心的理念，已成为目前集团式企业的共识。计算机网络技术和统一的财务管理软件是先进的管理思想、管理模式和管理方法的有效载体，也是实施财务集中管理和有效监督控制的必然选择。

三、知名企业财务集中式管理模式经验借鉴

20世纪80年代末，随着会计电算化和企业资源计划系统（ERP）的推行，财务集中管理模式在国内部分集团公司率先得到应用。尽管如此，我国企业集团财务集中管理的整体进程仍相对滞后，西方很多跨国集团公司早已走在了时代前沿，特别是世界500强企业目前几乎采用的是财务集中式管理模式。其采用的集中式财务管理模式普遍具有以下特征：

（一）统一会计管理，控制信息失真风险

财务集中核算主要依赖于财务信息化手段的应用，在此基础上构建一整套会计政策使用、会计信息生成、会计信息披露和会计信息监督的集团内部会计控制体系，实现业务流程的再造和重组。主要体现在以下三方面：一是构建了统一的集团层面的财务数据与业务数据交换平台，实现业务管理与财务管理的信息高度集成。二是建立了统一的财务处理平台，统一数据采集、信息反馈，实现与网上银行无缝连接，实现集团公司资金集中收付和预算集中控制。三是通过信息系统集成，建立了数据综合分析的财务集中管理体系，系统能自动进行预算执行情况分析、生成标准化的经营活动分析报告，用以支持集团高层领导的经营决策。

（二）资金集中管理，控制现金流风险

资金集中管理的核心是现金预算管理，以现代信息技术为手段，将风险防范渗透于现金流转全过程。资金集中的理念是高度集约化，突出强调总部资源调配的权威性，采取高度集中化、完全收支两条线，实现资金的统一筹划、配置和运作，充分发挥资金作为稀缺资源的规模效应，保持现金流在严格监控下的均衡高效。实行资金集中统一管理，重点是拓展资金集中管理范围，使资金集中向源头和业务过程延伸：一是实行集中统一的融资策略，项目建设阶段由集团本部对外融资，子公司融资在集团层面统一协调；二是以财务公司为平台，建立了电子支付系统，与外部银行网络对接，与内部会计核算系统有机衔接。

四、电网企业财务集中式管理体系构建

在集中式财务管理模式下，母公司凭借其原始资本的权力，将子公司的重大财权集中到母公司，并把母公司的财务管理权力渗透和延伸到子公司。根据企业经济业务和财权的不同种类，电网企业可采用“七大中心”的财务管理模式。

（一）投资管理中心

集团投资和子公司投资应纳入集团公司财务战略规划，并通过财务预算管理对各类投资活动的现金流量进行控制。母公司应控制对集团发展结构与控制结构产生直接或潜在影响的决策管理权以及例外投资事项的处置权。母公司投资管理的主要职责有：建立健全母子公司电网投资立项、审批、控制、检查和监督制度；汇编全集团投资活动的现金流量预算，参与重大基建投资项目方案的制定；审核子公司自行决策的投资项目及子公司固定资产、无形资产等长期性资产的变动情况；会同规划发展部门制定集团公司及其子公司的对外投资决策方案。

（二）融资管理中心

在集权式的融资管理模式下，子公司不得擅自对外举债和吸收外部资本，母公司财务部应高度集中对外融资管理权，应承担的管理职责具体如下：提出发行债券、发行股票、吸收外部投资等重大融资事项的方案，严密监控集团资产负债率和借款风险；制订集团对外担保管理办法；对子公司自行决策的融资事项进行必要的检查和监督，审核子公司授权范围内的对外融资申请，审核子公司融资活动的现金流量预算，并汇总编制全集团融资活动的现金流量预算，实施负债总量控制和资本结构调整优化。

（三）资金结算中心

如何把母子公司分散的资金集中起来，降低资金持有水平，保证集团重点项目的资金需要，是集团资金管理面临的重要问题。资金结算中心集中统一管理整个集团的资金，具体工作主要有：统一管理子公司的银行账户，调剂集团内的资金余缺，核定子公司对外付款的定额；审核预算外付款申请，审核子公司内部贷款申请；主持集团内部往来结算管理，组织集团流动资金管理；控制全集团流动资金存量和应收账款总量。

（四）预算管理中心

预算是母公司对子公司实施有效财务控制的重要手段。当前集团财务预算管理应紧紧抓住效益预算与现金流量预算，不断拓宽财务预算管理的范围，提高预算精度，加大财务预算执行情况的考核力度，真正使预算起到刚性约束的作用。母公司在财务预算控制体系中的主要工作内容如下：制订预算编制规程，指导各子公司及直属单位编制年度财务预算，汇总编制公司财务预算，检查和监控预算执行过程情况，对预算执行过程中的偏差提出处理建议；审核子公司提出的预算目标调整申请；组织公司内部各单位财务预算完成情况的年度考评工作；提交财务考核与评价报告；审核预算执行单位的预算外支出申请。

（五）会计核算中心

会计核算中心具体负责财务会计管理体系的运行，主要从事财务与会计业务管理、财务人员管理等工作，保证公司财务会计工作的规范和高效。具体包括：建立健全内部资本与财务管理办法；制定统一的会计政策及税费管理政策；制定公司年度纳税计划、费用计提计划、专项基金计提与缴纳计划，加强专项基金账户的日常核算和管理；检查监督各下属单位的财务会计工作；统一管理集团财务部派驻财务人员，对财务人员负有教育培训、工作指导、业务考评、资格管理等职责，统一对应由母公司核算的会计事项进行会计处理；督促各下属单位及时提交各种会计资料，据此进行汇总编制合并会计报表；加强集团会计电算化网络系统的建设；实施对下属单位会计信息的随时调用和跟踪监控，建立全集团财务分析系统，及时分析和掌握各单位的经营情况和财务状况。

（六）资产管理中心

资产管理中心负责统管企业固定资产，主要从事资产实物管理、技术管理、价值管理、信息系统等层面的整体协调工作，具体包括：制定和完善固定资产管理制度，负责确定各项固定资产实物保管部门和归口管理部门，划分固定资产管理分工界面；全程监督固定资产实物的流转，做好因技改、检修导致资产变动事项的审查、实施等全过程监督管理；组织协调企业与外单位之间固定资产转移、调拨等工作，检查固定资产使用效益，提出闲置资产处理意见；组织报废固定资产的处理工作，监督报废（闲置）资产移送转运工作；牵头固定资产的清查盘点工作；组织固定资产实物归口管理部门和固定资产实物保管部门进行资产清点、交接监督工作；组织固定资产的保险投保及出险后的理赔工作。

（七）信息化支持中心

信息化支持中心负责财务信息系统的管理工作，具体包括：建立财务信息系统运行环境，如在系统中对公司、部门等组织结构的定义、科目套的定义、角色定义等；负责系统控制及系统安全工作，包括人员账号的控制与管理、系统安全策略的定义与设置、系统运行日志的检查与分析等；对于初始全局信息的设置，以及对于经过各专业部门或岗位审核并经领导审批后的主数据的初始设置及变更维护工作；对系统运行总体情况的检查、监督与控制，以及对与系统运行相关其他事务的处理及资源协调活动；负责一般性业务维护、各子系统软件维护、硬件设备维护（含终端维护、应用服务器维护、数据库服务器维护）、网络维护及其他辅助设施维护等系统维护工作；组织财务信息系统远期规划工作，联系系统集成商、设备供应商、其他第三方服务供应商提供必要的技术支持。

【参考文献】

［1］ 章艳秋.供电企业财务集中管理初探［J］.浙江电力财务与会计，2006（3）.

第7篇：集合资产理财计划范文

新时代信托·“恒新33号”集合资金信托计划

产品介绍

此款信托投资于一定数量的金融股权收益权，或投资于以金融股权收益权为投资标的的信托受益权，或发放信托贷款，到期由交易对手无条件溢价回购上述权益或偿还信托贷款。此款信托计划预计存续五年，预期年化收益率9%，投资起点300万元，发行规模不设上限，募集时暂定为人民币 20亿元。收益分配方式为自加入信托计划日起满1年。在风险控制方面，新时代信托设立投资决策委员会；金融股权质押或信托受益权转让或优质企业提供无限连带责任担保。

点评：此款信托收益率为近期中等水平。产品优势在于：1，收益可观，流动性好。受益人预计年净收益以所签署的新时代信托·恒新33号集合资金信托计划“年化预期收益率及信托净收益支付公示”为准。新时代信托根据当期市场，合理制定开放期受益人预计年净收益率。2，主动管理。新时代信托通过近年来的不断探索与发展，培养了一支优秀的金融股权投资管理团队，建立了成熟的金融股权投资风控体系，积累了大量的优质金融股权项目。3，风险控制出色。为了降低投资风险，确保此款信托计划的稳健运行，信托资金禁止投向房地产、政府融资平台项目。此外新华信托延续了优质的风险控制传统，自2004年新时代信托开展信托业务以来，管理的信托计划全部到期清算，未发生信托计划的兑付风险事项；当前存续的信托计划未发生能够引起兑付风险的风险因素。

中铁信托·千里走单骑酒店装修项目集合资金信托计划产品

产品介绍：此款信托投资期限为24个月，预期最高收益率为9.3%，投资起点为100万元，自然人投资者人数不超过50人；单笔委托金额在300万元以上的自然人投资者和合格的机构投资者数量不受限制。其中100（含）-299万预期年化收益率为8.6%，300万（含）以上预期年化收益率为9.3%。发售期：2013年8月29日至2013年9月29日，售完即止。

点评：信托资金以贷款的方式发放给腾冲腾城实业发展有限公司，用于其位于腾冲县的腾冲千里走单骑温泉酒店及商业街的装修，信托到期由腾冲腾城实业发展有限公司还本付息以实现信托资金的退出。千里走单骑温泉酒店坐落于腾冲县市中心，是一家高规格的五星级中式园林酒店。其中一期为酒店及自助公寓建筑，已建成并已投入使用。二期酒店及商业街建筑面积38858.05平方米，集娱乐、酒吧、旅游购物、特色小吃及精品商店于一体，建成以后将成为腾冲城娱乐购物的一大新兴亮点。目前二期主体工程已大部分完成封顶。在风险控制方面，此款信托拥有三重担保。中铁信托每季度在公司网站和营业场所本项目管理报告，向投资人报告本项目管理运行情况，保证投资者能及时了解资金使用和管理全过程，放心投资。

汉易优信二期单一资金信托计划

产品介绍：此款信托计划向项目公司四川省阳鸿客车制造有限公司（阳鸿客车）、四川中星电子有限责任公司（中星电子）发放信托贷款，基金规模为5000万，其中管理人出资 10%。最低出资金额为20万元起，以10万元为基数递增。20-90万元半年预期收益率为9%，一年为10%；100-190万元半年预期收益率10%，一年为11%；200万元以上半年预期收益率10.5%，一年为11.5%。

点评：在收益分配顺序上，投资人（LP）出资优先分配，基金管理人（GP）出资劣后分配；基金才去现金分配方式；收益分配时间为到期还本付息（GP按预期收益率溢价受让LP份额，确保其权益实现）；基金期限1年，每半年分配一次收益。产品优势为：1，公信力强。单一资金信托计划由双方在信托合同中约定具体投资方向，全部资金在专用资金账户中运营运作，通过信托公司平台定向投资于项目方，并在中国银监会备案，具有极强的公信力；2，安全性高。多重担保与增信措施，基金管理人及资产受托管理人采取严格有效的风控措施；3，收益率高。本产品预期收益率处于市场同类产品上游水平；4，流动性强。本产品期限灵活，每半年分配一次。

P2P产品

邦融理财·融益贷

产品详情：“融益贷”是邦融理财开创的一种低风险、高收益的民间融资第三方理财产品。“融益贷”提供最优的理财服务以及合规合法的投资理财，并让投资者获得满意的回报。

点评：融益贷也是一种不动产抵押借贷风险管理模式，邦融理财为融资方嫁接投资人，全程协助办理各项借贷手续，在短时间内解决融资人的资金需求。产品特点为易融资、易贷款。“融益贷”集小流于大成，广泛汇集市场上的闲置资金，闲置资金100元也可以理财投标，抵押放款简易，风险可控，成功实现P2P，成为市场上不可多得的融资以及投资利器。

银行产品

南充市商业银行·熊猫理财“节节升”系列

产品介绍：熊猫理财“节节升”系列12079903号理财产品计划成立日为2012年9月18日，适合于稳健型、平衡型、成长型及进取型机构客户及个人客户，产品期限为10年。1天≤投资期

点评：产品特点为非保本浮动收益、收益率稳定、购买方便，收益率完全能满足闲置资金的投资者，品种丰富，为闲置时间不确定的投资者提供了高流动性、较高收益的理财方式。

中宏“金裕年年”两全保险（分红型）

产品介绍

此款保险产品为生死两全保险，投保年龄范围为7天-55周岁，保障期限至100周岁。公司每年将根据分红业务经营状况派发红利。

点评：中宏“金裕年年”两全保险分为A、B两款，其中中宏“金裕年年”A款保险产品集快速给付、退休贺寿、终身年金、流动性强和简易核保于一体，旨在为成功人士提供财富保障、财富积累和财富传承。客户可以从第五个保单周年开始至59周岁每年领取保额5%的保单现金利益，获取灵活现金流贴补日常生活重大支出；中宏将于客户60周岁送上100%保额的退休贺寿金；客户更可以在61周岁至100周岁止（期满）期间，每年获得15%保险金额的津贴，充分保证退休生活品质。新产品还新增了多种短期保险费缴付选择，同时免除保单体检以简化投保程序，中宏还将根据经营情况进行保单分红，便于成功人士在较短的时间内轻松完成其人生的合理财务保障规划，财富尊享一生。

中宏“金裕年年”B款新产品，为处于家庭责任重心期的人群度身打造，集快速给付、退休贺寿、期满贺岁、流动性强和高额保障于一体。旨在为面临赡养父母、养育子女以及筹划自身未来养老等各种压力的中产家庭人士，提供一款兼顾周全保障、灵活现金流和补充养老的上佳保险理财产品。

平安优质成长中小盘股票集合资产管理计划

产品介绍

第8篇：集合资产理财计划范文

关键词：信托受益权；金融监管；博弈；宏观调控

中图分类号：F830 文献标识码：B 文章编号：1674-2265（2013）04-0032-05

一、引言

在监管政策对信贷资产转让、同业代付相继收紧之后，信托受益权转让业务逐渐成为商业银行资产业务的新热点。银信、银证、银保之间的资产管理合作越来越深入，跨机构、跨市场、跨境交易更加频繁，资金在市场间的横向流动大大提高了金融风险的识别和防范难度。有效整合被分割的数据和信息、压缩监管套利空间、加快资产证券化进程、建立完善以整个金融体系稳定为目标的宏观审慎管理，应成为应对商业银行资管业务不断变换的必由之路。

二、信托受益权转让的相关研究

信托受益权转让是指信托受益人将其所享有的信托受益权通过协议或其他形式转让给受让人持有。信托受益权转让后，转让人不再享有受益权，受让人享有该受益权并成为新的信托受益人。《信托法》第48条规定，受益人的信托受益权可以依法转让和继承。信托受益权转让业务在我国经济领域的实践早已存在，如2003年中国华融资产管理公司就曾在国内以信托受益权转让模式进行不良资产处置，但其快速发展却是因为2010—2012年银行资金的大量介入。银行投资信托受益权是商业银行资产业务、中间业务的创新，其产生和发展均可以在约束诱导、规避管制以及制度改革等金融创新理论中得到解释。正如凯恩（E.J.Kane，1984）在其规避管制创新理论中所言，创新和监管的动态博弈过程决定了两者永远无法达到静态均衡状态。

目前国内对信托受益权转让的研究方向比较单一，主要集中在信托受益权转让与资产证券化的关系领域。如王劭斐、王彤（2003）认为，信托受益权转让是一种带有过渡性质的金融工具， 既具有一定创新，又与资产证券化有密切联系，并认为2003年华融公司以信托受益权转让处置不良资产，虽然没有特定目的载体（SPV）存在和发行资产支持证券，但无论是从交易的结构，还是采用的信用增级技术来看，该模式与资产证券化是极为接近的。其他关于信托受益权与资产证券化关系的研究多围绕《信贷资产证券化试点管理办法》（以下简称《办法》）中的“受益证券”展开。郑小平、徐文全（2006）通过对《信托法》、《证券法》和《办法》的分析，认为《办法》以“受益证券”代替信托收益权凭证的提法表明信托受益凭证似乎属于证券的一种，但因《办法》未明确有价证券的内涵和《证券法》对“受益证券”不适用，以及《办法》法律层级较低，导致信托受益权凭证的有价证券性质未得到法律的明确认可。

上述有关信托受益权转让的研究多停留于法律层面，研究对象侧重以银行信贷资产为受托资产的信托受益权流通。本文拟结合特定案例，深入剖析当前信托受益权转让业务在商业银行投资领域的运用，以及银行资金投资信托受益权对我国金融监管和宏观调控的影响，以期对规范当前信托受益权转让业务有所借鉴。

三、信托受益权转让：某商业银行地矿集团融资案例

（一）业务流程

某地矿集团为当地城市商业银行（简称A银行）的授信客户，2012年12月向该行申请28亿元人民币贷款用于投资和开采煤矿资源。该企业为省国资委下属的全资子公司，资信、经营及财务状况良好，还款能力和担保能力较强，属于A银行的高端客户，A银行决定满足其资金需求。但A银行对该笔信贷投放存在种种顾虑，一是A银行贷款总量不足300亿元，28亿元的信贷投放将会触及银监会关于最大单一客户贷款比例不超过10%的监管红线；二是贷款资产的风险权重高，直接发放贷款将大幅降低资本充足率。A银行要稳固客户资源和追求资金收益，就必须绕过上述制约。A银行采用的方法就是以信托受益权为平台，由信托公司、券商和其他银行（简称B银行）在出资方和融资方之间搭建融资通道。该交易主要涉及A银行、B银行、券商、信托公司和地矿集团五个主体，在提前对交易具体内容、利润分配、风险承担、各方权利和义务等协商一致的情况下，五方进行下列交易：

1. 签约券商资产管理。B银行作为委托人与券商签订《定向资产管理合同》，要求券商成立定向资产管理计划C，约定对该计划投资28亿元，并要求券商根据B银行的投资指令进行投资。

2. 成立信托计划。券商作为定向资产管理计划C的管理人，按照B银行的指令与信托公司签订《××国投·地矿集团股权收益权投资单一资金信托合同》，委托给信托公司28亿元资金。信托合同生效后，信托公司与地质勘查局签订《地矿集团股权收益权转让及回购合同》，以全额信托资金受让其持有的地矿集团100%股权的收益权，期限两年，合同存续期内，信托公司凭其受让的股权收益权参与地矿集团的利润分配。该信托为自益信托，券商代表其管理的定向资产管理计划C获得信托受益权。

3. 成立理财产品。B银行根据A银行委托，发行单一机构非保本浮动收益型理财产品，并从A银行募集资金28亿元。理财产品成立后，B银行将理财资金投资于定向资产管理计划C。由于资产管理计划C的投资标的是自益信托产品，因此B银行的理财产品实际投资的是信托受益权。至此，28亿元的A银行资金经过层层流转后进入地矿集团的公司账户，融资过程结束。

从具体交易过程看，该业务中的所有合同包括定向资产管理计划C的投资指令均在同一天签订和下达，A银行、B银行、券商和信托公司之间的资金划转也在同一天进行，B银行、券商和信托公司均未动用其自有资金，具体交易环节如图1所示。

（二）各交易主体的角色

尽管上述交易链条中涉及主体多，交易环节复杂，但交易实质仍是地矿集团以股权质押方式获得A银行信贷资金。交易链条的拉长和交易结构的安排掩盖了真实交易目的，导致各交易主体的实际角色错位。

1. A银行：形式上投资，实际上贷款。A银行是交易的起始环节和实际出资方，通过与B银行、券商和信托公司合作曲线满足地矿集团的融资需求，实现一举三得：一是巩固与地矿集团的合作关系，二是腾挪出信贷额度用于给其他企业放贷，三是将该笔资产业务的风险系数由发放贷款的100%下调至对金融机构债权的20%，避免对资本充足率的影响。因客户和项目由A银行自行选择，B银行在与A银行签订的《理财产品协议》中明确指出，B银行不对理财产品的本金和收益做任何保证，A银行应充分调查和了解地矿集团的还款能力以及经营现状，并要求A银行对信托项目出具风险自担回执函，因此A银行最终承担了地矿集团的融资风险。从收益看，A银行表面获得的是预期收益率为6.15%的投资理财产品的收益，但这种收益方式仅仅是法律形式上的安排，其真正获得的是地矿集团使用A银行资金产生的股权质押贷款利息收入。

2. B银行：形式上理财，实际上过桥。B银行成立理财产品、募集理财资金、选择投资标的均是在A银行的授意和委托下进行，B银行发行的理财产品形式上是投资券商的定向资产管理计划C，实际真正投资的是信托受益权。虽然券商、B银行和A银行未在信托公司进行受益权转让登记，但通过B银行的理财产品对接信托受益权，A银行实际成为信托计划的真正受益人。B银行作为交易链条中的过桥方，其收益主要来源于0.12%的理财产品销售手续费。

3. 券商：形式上资产管理，实际上过桥。券商代表旗下的定向资产管理计划C委托信托公司成立信托计划，其收益表面上来源于信托公司的资金运用，实际上来源于通过信托受益权的隐形转让从B银行获得的转让价款。该转让价款包括两部分，一是信托计划的本金，即定向资产管理计划C委托给信托公司的资金28亿元；二是高出信托计划本金的溢价款，即券商在此次交易中按照0.08%收取的平台管理费。因定向资产管理计划C的投资标的由B银行指定，因此券商的风险很小，其收取的平台管理费实则为过桥费。

4. 信托公司：形式上信托，实际上过桥。信托公司是上述一系列交易中至关重要的环节，信托计划的设立将A银行、B银行、券商和地矿集团联系起来，A银行借助信托公司之手控制地矿集团的股权作为抵押。因信托公司是按照券商的委托设立信托计划，同样不需要承担信托资金运用过程中的任何风险，仅收取0.15%的信托费用作为过桥费。

5. 地矿集团：形式上使用信托资金，实际上使用银行资金。地矿集团最终获得的资金以信托资金的形式出现，但透过环环相扣的交易环节，可以追溯其真正的资金来源是银行。经过层层过桥后，地矿集团的资金成本为6.15%+0.12%+0.08%+0.15%=6.5%，基本相当于A银行两年期贷款基准利率上浮6%。

各方角色、风险承担、收益的情况具体如表1所示。

表1：各交易主体角色、收益和风险分析

[交易主体＼&角色＼&收益＼&风险＼&形式＼&实际＼&形式＼&费率＼&A银行＼&投资＼&贷款＼&理财收益＼&6.15%＼&承担＼&B银行＼&理财＼&过桥＼&销售手续费＼&0.12%＼&不承担＼&券商＼&资产管理＼&过桥＼&平台管理费＼&0.08%＼&不承担＼&信托公司＼&信托＼&过桥＼&信托费用＼&0.15%＼&不承担＼&地矿集团＼&信托资金使用者＼&银行资金使用者＼&-＼&-＼&-＼&]

（三）在中央银行金融统计体系中的反映情况

上述各交易主体中，纳入人民银行全科目金融统计指标体系的金融机构只有银行和信托公司。其中，A银行购买理财产品在全科目统计指标“投资”项下反映；B银行发行理财产品在全科目统计指标“金融机构投资”和“金融机构委托投资基金”项下反映；信托公司受让股权受益权在信托资产项下的权益类指标“股票和其他股权”反映。从统计指标的填报可以看出，地矿集团28亿元的资金融通既未计入商业银行各项贷款，也未作为信托公司信托贷款计入社会融资规模口径。

四、信托受益权转让的主要模式

信托受益权转让主要分为买入返售模式和银行理财计划投资模式，其中银行理财计划投资模式操作更为灵活，上述案例就是银行理财计划投资信托受益权模式的演变。在现实操作中，信托公司除了以权益投资的方式为融资企业提供资金外，最常见的资产运用方式是信托贷款。两种投资模式分别如图2、3、4所示。

（一）买入返售模式

买入返售模式的操作流程是过桥企业与信托公司签订《资金信托合同》，委托信托公司向融资企业发放信托贷款，过桥企业获得信托受益权。同时过桥企业与银行A、银行B签订《三方合作协议》，约定将信托受益权转让给银行A，银行B以买入返售方式买入银行A的信托受益权，银行A承诺在信托受益权到期前无条件回购。

（二）银行理财计划投资模式

1. 银行理财计划对接过桥企业模式：操作流程是过桥企业与信托公司签订《资金信托合同》，委托信托公司向融资企业发放信托贷款，过桥企业获得信托受益权。然后过桥企业将信托受益权转让给银行A。银行A与银行B签订《资产管理协议》，银行B购买银行A发行的基于信托受益权的保本理财产品。在该模式下，银行B是信托贷款的实际出资方，银行A则相当于过桥方。

2. 银行理财计划对接融资企业模式：操作流程是融资企业将自有财产权（如正在出租的商业物业）委托给信托公司，设立受益人是自身的财产权信托计划，银行成立理财产品，向个人或机构投资者募集资金用于购买融资企业的信托受益权。

五、信托受益权转让业务对金融监管及宏观调控的影响

经过对上述案例和其他交易模式的分析表明，信托受益权转让业务作为跨市场、交叉性金融产品，打破了信贷市场、资本市场甚至债券市场和保险市场的界限，在为交易各方带来经济效益、提高资源配置效率、实现协同效应的同时，也给监管和宏观经济调控带来了不利影响。

（一）信托受益权转让是商业银行绕避银信合作新规的监管套利

传统银信合作是银行将理财资金直接投资于信托公司的信托计划，信托公司将资金以信托贷款的形式发放给融资企业，或用于购买商业银行的表内信贷资产和票据资产。为避免商业银行借助银信合作业务将信贷资产移出表内，隐藏贷款规模，自2009年开始，银监会下发了一系列规范银信合作业务的通知（银监发[2009]111号、银监发[2010]72号和银监发[2011]7号），银信合作业务逐渐被叫停。但融资需求旺盛的实体经济以及商业银行考核体制促使各商业银行不断创新产品，以规避监管，银信合作新规中的漏洞为银行借助信托受益权转让业务进行监管套利提供了机会。首先，新规中将“银信理财合作业务”界定为“商业银行将客户理财资金委托给信托公司，由信托公司担任受托人并按照信托文件的约定进行管理、运用和处分的行为”，即信托计划委托人仅限定为商业银行，以第三方非银行机构为主体发起设立信托计划的操作模式（如案例中的券商资管）则不在新规监管范围之内；其次，新规要求将理财资金通过信托计划发放信托贷款、受让信贷资产和票据资产三类表外资产转入表内，而银行受让信托受益权并不在上述要求转表的资产范围之内。在传统银信合作产品中引入更多的过桥方和改变理财计划投资标的设计形成了银行对银信合作新规的监管套利。

（二）信托受益权转让加大宏观调控难度

一是银行理财产品投资信托受益权实际是采用资金池—资产池的模式在传统信贷业务之外制造出一个异化的信贷部，并通过证券公司、企业、信托公司甚至包括保险公司、金融租赁公司等机构形成的资金通道，以非信贷方式向各类实体经济提供资金融通。这个过程为表内贷款移至表外、以风险系数较低的资产运用方式计量贷款等提供了操作空间，导致监管标准降低和监管指标优化。二是交易链条的延长使部分过桥方与融资企业之间存在信息不对称，客观上存在发起方利用自身信息资源优势损害过桥方利益的行为。信托受益权转让业务中存在的不公平和信息不对称易导致风险在不同机构和市场的交叉传染。三是资金流向难以控制。如果不注重对信托受益权交易规模和资金流向的控制，会导致银行资金变相流入房地产、政府融资平台等信贷政策限制的领域，影响宏观调控。

（三）信托受益权转让业务影响社会融资规模的总量和结构

当前社会融资规模统计包括本外币贷款、委托贷款、信托贷款、债券、股票融资等10项指标。信托资金的运用方式不同，会对社会融资规模的总量和结构有重要影响。若以信托贷款的方式融通资金，虽不影响社会融资规模的总量，但会改变社会融资规模的结构，使得原本以银行贷款反映的资金以信托贷款的方式出现；银行以自营资金直接购买或以理财资金间接投资信托受益权，或在表外反映，或在表内的“投资”、“买入返售资产”等指标反映，均不计入本外币贷款，若信托公司也未反映在信托贷款中（如案例所示，其反映在“股票和其他股权”中），则会造成社会融资规模的总量虚减。2011年以来，信托资产特别是信托贷款的快速增长，与银行资金介入信托受益权交易密不可分。信托贷款在社会融资规模中的占比不断上升，数据显示，2012年全国信托贷款增加1.28万亿元，增量是2011年的6倍之多，信托贷款在社会融资规模中的占比为8.1%，比2011年提高6.5个百分点。

六、政策建议

（一）以“实质重于形式”为原则严格界定信托受益权转让业务

一方面，信托受益权公开交易市场尚未建立，主要采取非公开协议转让的方式进行流通，交易不透明；另一方面，银行资金借助券商、保险公司资产管理计划或其他通道间接投资的操作使信托受益权转让具有一定的隐蔽性。建议人民银行协调各监管部门在对市场充分调研的基础上对信托受益权转让业务进行严谨定义。

（二）扩大中央银行信息收集授权，以“统分结合”为原则健全信托受益权转让业务的统计监测

鉴于中央银行在宏观审慎管理中的重要作用，建议进一步强化其在金融统计中的地位和作用，授予其从银行、证券、保险、基金等各类金融机构直接采集信息的权利，以人民银行理财与信托监测信息系统和金融统计标准化为依托，形成对包括信托受益权在内的创新性金融产品的全口径统计和监测。各监管部门则按照监管目标采集特定信息，并通过与人民银行统计信息的共享获得补充参考。

（三）建立和完善金融风险传递监测机制，以“宏微观综合监管”为原则严控信托受益权转让业务风险

当前银行监管部门应顺应业务发展创新监管方法，如将信托受益权纳入银行投资品分类明细下，根据资金性质（自营资金还是理财资金）、信托受益权的基础资产种类（贷款还是其他）分别赋予不同的风险加权系数，通过限定信托受益权投资规模与风险加权资产规模的比值上限，或投资信托受益权的理财资金规模与理财资金总规模的比重等方法，将信托受益权转让业务的风险保持在可控范围之内。

（四）以“适时、稳步”为原则推进资产证券化进程

银行理财资金偏好投资以债券和信贷资产为主的固定收益资产，金融市场交易品种匮乏，在一定程度上迫使商业银行牵头其他主体设计基础投资品，以满足自身投资需要。通过加快资产证券化进程，改善当前金融市场交易品种单一的状况，满足商业银行多样化的投资需求是改变当前银行资金大量集聚于信托领域的根本途径。

参考文献：

[1]E.J.Kane，1984.Microecomic and Macroeconomic Origins of Financial Origination [J].Federal Reserve Bank of St. Louis

第9篇：集合资产理财计划范文

[关建词]财务管理系统；国际化；研究

一、引言

国内目前已有部分企业全面发展实现了信息化，内部建立了局域网，外部与互联网相连，硬件环境相当完善。软件方面，国内各大财务软件公司已开发了多套财务管理系统，erp也已是各公司主推的产品，企业也已实施。但它们基本上是基于国内的财务制度，功能上还不够完整，还未得到国际认可，没有达到国际化的要求。例如世界银行对中国电力系统的多项贷款项目中均附加相应的软贷款项目，要求开发符合国际化会计的财务管理系统。在中国加入wto后，企业财务管理系统如何适应国际化发展要求，更是我们面临的重要问题。本文根据作者在会计电算化和企业信息化方面的研究体会，从财务管理的各个方面来分析企业符合国际惯例的财务管理系统应具备功能的设计方法。

二、财务管理系统国际化的功能分析

控制和集成整个企业的财务信息对于企业战略决策是非常基本的要求。现有财务管理系统中已包括财务会计功能，但国际化后应予加强，使之可以集中跟踪财务会计数据，这些数据可以来自于跨国公司的多家子公司，并以多种语言和多种货币以及多套会计科目体系所表示。国际化财务管理系统应符合国际会计惯例。特别在总帐、应收/应付帐款、资产会计、资金管理等方面予以加强。

管理会计提供内部成本所要求的种种功能。现有财务管理系统中也含本功能。但在管理成本控制、作业成本核算、产品成本控制、成本对象控制、实际成本核算、获得能力分析应进一步完善，以满足国际化需要。

国际化财务管理系统不仅要加强以上功能，还应引入目前国内财务管理系统尚不具备或不完备的功能概念。

（一）投资管理方面

投资是当前企业的重要经济活动，如何进行投资管理是财务管理的重要方面，国际化财务管理系统的投资管理应支持对整个企业集团的投资计划和预算，包括从策划到结算的整个投资过程。它应从以下几个方面设计功能模块：

1.企业预算管理。投资管理模块可以应用任何条件定义投资计划结构，可以分配特定的投资工具到投资计划结构的若干结点。可以了解最新的投资信息，如可利用的预算，计划成本以及由于内部和外部活动已经发生的实际成本。投资计划可以帮助分配预算，监控投资计划，避免预算超支。

2.拨款申请管理。投资管理提供各种有效工具，可以从最初阶段计划和管理资本开销项目。在资本开销过程的初始阶段，可以以拨款申请方式输入资本开销项目申请。可以定义评估和批准程序，在此过程中可以帮助维护拨款申请状态的详细历史记录。当拨款申请被批准实施时，所有相关数据均可传递到投资工具，为进行投资可行性分析目的，可以按不同形式拨款申请输入成本和收入详细计划数值。

①本文为湖南省自然科学基金资助项目（01jjy2123）

3.投资工具管理。根据其复杂程度，需要具体监控的投资工具，既可以用费用订单来表示，也可以以项目来表示，这些费用订单或项目提供了实际执行资本投资的手段。即它们起收集各种主要和次要成本对象的作用，用以计算费用和利息，管理预付款和承诺资金。如将投资工具用于在建工程，投资工具就可以充分利用必要的资产会计功能。投资结算应既非常灵活又几乎是完全自动的，这种结算方法可以确保内部会计和外部会计的完全集成性，并一直提供最新的数值。

4.自动结算固定资本管理。投资管理认同投资工具在资产会计方面的重要性，可以自动区分需要资产化而未资产化的所有成本，从而将正确部分记入在建工程的借方。根据不同会计需要，可以应用不同的资产化规则来分解这种投资成本。对投资计划成本，在投资计划完成阶段，投资工具可以逐项结算并转入模块对所有有关采购和生产成本系统交易都能提供准确的来龙去脉。

5.折旧预测管理。投资管理总是根据现行价值来预测资产负债表和进行成本规划。拨款申请和投资工具的计划折旧值可转入现行费用成本计划。无论何时这些计划数据被更新，应会重新计算出折旧值。

（二）企业监控方面

企业监控可以在不断实现内部增长和投资目标的同时来优化股东价值。目前财务管理系统的企业监控是不完备的，国际化系统应包括决策信息系统，经营策划，合并和利润中心会计等功能模块。

1.决策信息系统。决策信息系统可以帮助实时综合了解企业管理所必需的关键信息，除了定量处理之外，还应支持对自动出现在所有报表中定性信息的管理。根据关键业绩指数和平衡记分卡也可以生成集团报表。数据采集功能可以很容易地从其他应用模块，其他商务应用系统和外部数据源来传递数据。

2.经营规划模块。经营规划是制订高水平企业规划的工具。它可以灵活表示客户特定部分计划和他们之间的相互关系，尤其是损益关系，资产负债表和资产周转计划。经营规划还支持基于用户自定义计划模型进行经营规划模拟。

3.合并模块。合并提供法定和管理合并所要求的报表。它对外部会计和内部会计提供不同的合并视图，以既符合中国会计准则，又符合国际会计标准的并行报表功能。不管有多少数量的合并单位和不管公司架构多么复杂，使用方便的状态监示器可确保始终可以观察同一公司级别上所采取和计划的合并步骤，整个合并是完全自动化的。按一下相关按钮就可以进行数据传递，单位间数据删除和投资合并等，并借助于大量报表工具对有关信息进行评估。

4.利润中心功能模块。利润中心功能用来分析内部责任中心的获利能力。公司的组织架构是以利润中心结构来表示的，其中利润中心是最小的责任单位。同利润有关的所有财务会计模块、管理会计模块、物料管理模块、资产管理模块以及销售分销模块中的业务事项都能在利润中心中反映出来。为评估内部事项自理的获利能力，可以自动地应用内部转让价来确定一个利润中心自另一个利润中心提供货品和服务的价格。从利润中心角度看，这些内部事项处理影响到利润，所以它们也会被包含在获利分析中。其结果是，不管物品是内部销售还是外部销售，每个利润中心都可以比较准确地告诉它在物品利润贡献中占有的份额。

还有一种可能是通过利润中心来有选择分析资产负债项目，并利用它们来计算各种比率，例如投资回报率。

利润中心计划是整个企业计划的一部分，它尤其强调企业计划的集成方面。其中应用模块中的计划可以在利润中心会计中被合并，扩展和修改。除了允许评估实际价格之外，转让价使不同利润中心之间内部货品移动的收入计划成为可能。通过它，信息系统可以分析与利润中心有关的过帐，可以运行一些标准报表和生成为特殊分析目的客户化报表。利润中心功能可以为适合的管理和控制部门提供获利信息。

（三）企业理财方面

企业理财是目前财务管理系统不具备的概念，但是它可使企业获得重大竞争优势，且可通过有效管理短、中、长期付款流来减少经营风险。实际运营中，会大量涉及各种资金作业，如短期为银行帐户余额的监控和集中，中期为应收和应付款计划与预测，以及长期为对采购和销售业务的观察等，所有这些都强调不同分部信息的集成性。在企业理财活动中将这些运营部门同已实现的和已计划的投资联系起来，且浏览系统业务处理情况，对企业的成功具有非常重要的影响。它应主要包括以下功能需求：

1.现金管理功能。现金管理可以分析指定期间的财务事项。为财务预算目的，现金管理也可以识别和记录将来的发展情况。现金管理中，付款事项处理按照现金持有、现金流入和现金流出进行归类。现金管理模块提供资金来源和占用信息，从而确保按时进行付款清算。现金管理还能够监视和控制输入和输出资金周转，且可以为管理短期资金市场投资和借贷提供必要的数据，评估时间期间，可以区分现金状况，清算预测以及中期和长期财务预算。在银行帐户管理中，电子银行和控制功能为管理和评估银行帐户提供支持。

此外，清算预测功能可以同财务会计和采购及销售业务中的预期付款流集成起来，以形成中长期清算概貌。现金状况和清算预测一般也适用于外汇持有和期望的外汇项目管理。

2.企业理财管理功能。利用当前清算和风险分析中获取的信息，在企业理财活动中的财务工具形式实施具体决策之前，可以将资金和资本市场上流行的条件考虑在内。企业理财管理应具备管理财务交易和状况功能，从贸易直到将数据传递到财务会计。企业理财管理还应支持灵活报表和评估结构以分析财务交易、状况和有价证券。

为短期清算和风险管理目的，可利用资金市场或外汇交易来平衡清算中存在的汇率问题或避免货币风险。此外，在中长期方面，还可以应用证券和贷款工具。金融衍生工具可以帮助有效管理利率和货币风险。有许多功能可以用在金融贸易方面，如记录财务交易，行使股东权力，进行评估和计算价格（如可选项价格计算器）。在后台办公处理中，可输入处理各种交易（比如帐户分配和付款细节）所必需的额外数据且产生自动确认。状况管理功能（比如证券户头转帐或有关证券方面公司行动）在后台办公领域也得到支持。总帐可以在会计领域得到更新。除了计价和应价/延期方法之外，它还具备灵活的付款处理功能。

3.贷款管理。贷款管理可以有效地输入和管理贷款，根据设计，它通过将典型的业务流程自动化来方便货款管理。从对有兴趣借款方贷款出价的生成，到作出决定时合同的起草，以及整个附属担保管理到传递信息至财务会计，所有阶段支持简化处理活动。由于可以灵活地决定贷款条件，它甚至能够处理最复杂的利息和偿还条件。当进入到起草标准合同时，可以借用大多数预设条件模板和贷款参照模式。

状况管理功能可以编辑现有的合同。合同数据更新很方便以考虑合同的变化情况和非计划交易情况，且能够自动生成新的合同价格以及必要的信函。

可以具备许多工具支持贷款会计核算，如手工和自动借款人数，轻帐过帐，结算工作和状况评估。除了明细帐管理之外，贷款管理还可方便客户欠款科目管理，从而提供同财务会计的接口以确保传递相关的过帐信息。还有，因为贷款管理同企业理财是集成在一起的，可以即时知道贷款对清算或利率风险的影响。

4.市场风险管理。在企业理财管理中，市场风险管理在确保公司的竞争力方面扮演着至关重要的角色。这流程涉及到一个复杂的反馈环路，包括数据收集，风险测度，分析和模拟，以及动态金融工具计划，此流程同其他企业理财和公司职能机构是紧密关联的。其管理过程的复杂性及其相关作用关系需要强有力的工具来支持。

市场风险管理起一种带监控和管理功能的集成化中央控制台作用。访问现行和未来资金周转情况，以及己经处理的财务交易信息是绝对必要的，结果是公司诸如采购或销售等各部门资金周转情况的现金管理部件形成了市场管理的基础。为风险管理目的，公司所有运营部门的资金周转情况都能了解到。进而所有在企业理财方面管理的财务事项处理都能够同运营部门产生的资金周转情况一起进行评估。

它还具备各种手段来分析和评估利率和货币风险。市场到市场，有效比率和有效收益计算多是基于最新市场数据来进行的。这些数据是通过数据馈入、上载、以及通过财务事项处理或状况来获取的。通过模拟市场数据来确定风险结构。利用模拟的事项处理，可以测度和比较替代易策略的影响。根据统计概率，风险价值分析可以确定财务状况的潜在风险。