民营企业财务风险管控分析

摘要：改革开放以来，全球化大潮中，中国民营经济不断发展壮大，很多企业发展成为知名的现代化大型企业集团，成长过程曲折复杂，伴随着种种风险，特别是财务风险，对企业发展影响极大。经营中产生财务风险概率高，必须精准识别财务风险，建立应对机制，防范和化解财务风险，确保企业向着健康稳定的方向发展。

关键词：财务风险；财务管理；风险管控

中国绝大多数民营企业是在改革开放过程中发展壮大，伴随市场经济的成熟而成熟的。众多民营企业在中国经济高速发展过程中，形成不仅经济体量大，而且多元化经营，分公司、子公司星罗棋布的格局。在这种情况下，如果只倾向于追求高速扩张，疏于风险管理，特别是财务风险管控，这对企业发展是极不安全的。财务风险是指受内外环境的影响，企业不能实现预期收益，具备产生损失的可能性。在市场经济条件下，财务风险是客观存在的，在日常财务管理工作中，不予识别或提前预判，将会给企业生产经营产生重大影响。公司财务部门是企业的中枢。因此，准确客观把握财务风险，正确分析财务风险的根源，研究完善防范体系建设，采取措施防范财务风险的发生，对新时代下民营企业持续、健康、稳定发展具有十分重大的作用，民营企业财务人员应主动担责，履行好职能。

一、民营企业财务风险成因分析

在深入推进中国特色社会主义市场经济背景下，民营企业财务风险根源在于企业内部。企业的筹资、投资、收益分配等活动，存在风险的可能性是极大的。市场竞争和经营带来的财务风险一旦发生，会对企业产生重大影响，甚至是致命性的。总体来讲，财务风险的成因，不同的企业有不同的具体体现。本文着重从内部探讨原因。

1.财务管理人员素质能力不够，风险意识不强。目前，中国民营企业的财务风险应对体系还不健全，风险意识有待提高，财务风险管理人才缺乏，财务风险时有发生。在财务管理工作中，许多企业的财务管理人员及企业经营者受自身知识水平和对事物客观认识把握能力的局限，风险意识不强，识别不出潜在风险，对风险的危险程度及其发展趋势不能作出较为准确的预判，主观认为只要理好账、管好钱就不会发生财务风险。其实，民营企业的经济活动是开放多样的，具有很强的灵活性，这对民企财务管理能力提出了更高的标准，只有公司建立完善的财务内控管理系统，才能真正向管理者提供有价值的财务分析与预测信息。

2.违背财务风险规律的错误决策。财务风险的引爆线往往是决策失误。缘于民营企业的所有制特点，企业控制者在决策上拥有绝对的主导地位，企业所有者和控制人的个人远见卓识以及经营风险驾驭能力将直接关系到财务决策的后续结果。如果凭经验主观决策，发生失误可能会增多，财务危机可能随时爆发。决策一旦失误，损失将不可挽回，投资预期收益不能获得，投资无法按期收回，企业承担着到期偿债付款的威胁，加剧企业的运营风险。财务运营有其内在规律，财务风险管理有规律可循。以制造企业来讲，在加大固定资产投资时，就需要紧密结合市场经济规律、社会经济发展趋势对投资项目进行周密的可行性分析，要尽可能收集各方面的经济信息并做系统的分析。任何片面不真实的信息以及决策者的判断能力不足等，都会导致投资决策失误，不能获得预期收益，给企业带来巨大的财务风险。在对外投资中，要充分考虑投资主体、合作伙伴的资信情况，还有当地法律政策、营商环境等，不然，都有可能导致财务风险的产生，给企业带来损失。

3.财务管理混乱，运行异常。如果企业内部管理混乱，特别是财务关系不明确，财务人员不坚持原则，财务制度形同虚设，所有者随意使用资金，风险危机时刻都有爆发的可能。财务管理混乱，首先体现在企业的资金结构。企业高负债运转，偿债压力巨大，支出大于收入，资金链不稳固。其次，资金占压严重。存货结构不合理，存货周转率低，生产流程占压大量资金；同时，应收款项大，存在欠账时间长、收回难等，增加了财务风险。作为企业财务管理者，要严格执行财务管理法规制度，时刻警惕异常现象，做到防微杜渐，把危险化解在萌芽状态。财务风险管控工作实践中，应该主要分析内部原因。但也必须警惕不断变化发展的外部环境。外部环境有可能为企业带来难得的机会，也可能是某种威胁。非企业自身能掌控的市场环境、经济环境、法律环境、社会文化环境以及宏观政策调控都可能构成财务风险。因此，财务管理系统必须要有应对复杂而多变的外部环境的能力，否则，民营企业的生存将直接受到威胁。

二、民营企业财务风险评估

风险管理实务中，国资委颁发的《中央企业全面风险管理指引》，对民营企业风险管控具有很好的指导意义。该指引从初始信息收集、风险评估、风险管理策略、风险管理解决方案、风险管理监督与改进等方面为企业提供了基本参考流程。《中央企业全面风险管理指引》从颁布实施以来，起到了很强的指导作用，很多大型、超大型民营企业以此为参考，制定了符合企业实际的风险管理体系。

1.财务风险信息收集。做好财务风险管理的前提是信息收集。财务运营中要重视广泛的、持续的收集、总结企业财务信息，包括企业内部、外部的多种数据信息及可信的预判。《中央企业全面风险管理指引》从七个方面为企业梳理风险提供了参考。财务风险方面应广泛收集资产、收入、费用、成本、负债等方面的信息，还要关注与企业相关的会计政策、会计估算、会计制度的变化及差异等信息。这些收集财务风险信息的基本层面，是识别财务风险的着力点，也是对财务风险做出科学评估的前提。财务管理者还应该收集国内外企业财务风险失控导致危机的典型案例供企业参考，吸取经验教训。

2.财务风险评估。财务风险评估就是量化测评财务各方面信息，要全面辨识、分析、评价这些信息带来的影响或损失的可能程度，为决策提供最优方案。在财务风险评估过程中，有几个关键的问题需要考虑。第一，要确定财务核心点（资金、资产等）是什么，与它有关的价值链接点在哪里；第二，财务安全面临哪些潜在威胁，导致威胁的原因所在，威胁发生的可能性及其程度有多大。第三，财务中存在哪些弱点可能会被威胁所利用，影响程度如何。第四，财务风险一旦发生，财务系统及整个组织会遭受怎样的损失或者面临怎样的负面影响。第五，组织应该采取怎样的措施才能将财务风险带来的损失降到最低程度。并清楚这些问题，实际上是财务风险评估的实施过程。在这个过程中，是要识别、评估各种财务风险，评估这些风险发生概率，预计产生的负面影响，对风险进行评级，判断企业层面风险承受能力，制定风险应对对策。

三、民营企业财务风险防范体系建设

民营企业要树立财务风险可控可防的理念，要从战略层面重视财务风险防控，强化日常运行安全，把风险控制在合理的、可接受的范围之内。要理顺企业内部关系，清晰明确企业各部门在财务管理中的地位、作用及其责任和权力，减少财务风险。

1.把资金安全纳入企业财务管理的核心。资金管理是企业财务管理的核心，资金安全关系到企业的生死存亡，应该列入重中之重。在资金安全方面，企业应该全面转变观念，要深刻认识资金安全不仅仅是财务部门的职责，还是企业各个部门、各个生产经营环节负有的责任和义务。实践中应该层层落实责任，共同构筑企业资金安全屏障，健全完善企业资金管理制度体系。围绕资金安全管理，建立必要的考核标准，促进企业资金周转率的提高，增加现金流。

2.把握宏观规律，完善财务管理系统，应对内外复杂环境。财务管理的宏观环境不以人的意志为转移，但也不是无能为力。只要认真分析宏观环境，完全可以找出相应的变化趋势及规律，企业就可以此适当调整财务政策，适时改变财务管理策略，制定应变措施，进而提高财务应对复杂环境的能力，达到降低规避财务风险的目标。财务管理体系要根据环境变化情况，与时俱进；财务管理人员坚持学习，不断提升素质，完善财务制度，以防范因财务管理系统不适应环境变化而产生的财务风险。

3.建立有效的财务风险防范机制。财务风险的防范体系建设要以市场经济为原则，立足于企业市场建设发展。财务风险管理工作应与其他风险管理工作紧密结合，切实把财务风险管理融入企业管理和业务流程中。企业应按部门和业务单位的职责分工，认真组织实施财务风险管理解决方案，确保各项措施落实到位。企业内部要持续加强内控措施，建立健全完善的风险防范体系，强化对经营活动中的风险监控，使企业经营战略与财务风险策略一致，令财务风险控制与经济运营相平衡。总之，市场经济条件下的企业经营活动，财务风险是客观存在的，有其发生的必然性。企业的任何经营行为都有可能产生风险，不管何种风险最终会体现在财务上。财务风险管理应该得到企业管理者高度重视，要把财务风险与企业发展战略紧密结合，制定企业战略时，要充分考虑潜在财务风险，做到未雨绸缪。中国的民营企业正在走向国际化经营，外界风云变化莫测，很多因素不以人的意志为转移，建立完善的风险管控体系就显得特别重要。具有系统的风险管控机制，尤其是财务风险管控机制，才可能最大限度地降低风险，保证企业经营质量和效率，促进企业持续健康发展。

参考文献：

[1]王方华.企业战略管理[M].第二版.上海：复旦大学出版社，2015.

[2]方振邦.管理学基础[M].第三版.北京：中国人民大学出版社，2016.

[3]中国注册会计师协会.企业战略与风险管理[M].北京：中国财政经济出版社，2019.

作者：郭建强 肖许华 郭瑞 单位：河北蓝鸟家具股份有限公司