经济资本管理全文(5篇)

第1篇：经济资本管理范文

【关键词】经济资本管理;信用风险;管理建议

经济资本管理作为商业银行先进管理工具，在落实资本充足率监管要求、加强商业银行内部资本管理和风险管理方面发挥了重要作用。当前银行业普遍关注和探索“资本节约要精”的工作模式和思路，经营计划管理逐步实现“管规模”向“管资本”的转变。信贷业务经营管理中，通过核定信用风险经济资本增量来控制信贷投放规模，经济资本成为影响商业银行信贷投放量的决定性因素。

一、信用风险经济资本计量

信用风险经济资本的计量基于非预期损失模型。非预期损失模型以内部评级结果为基础，在资产组合损失服从β分布的假设下，按照以下公式计算一定置信水平下对公债项(零售分池)的经济资本占用。EC=CM×ULP其中ULP为全行资产组合的非预期损失，通过单笔债项(零售分池)的违约概率PD、违约损失率LGD、违约风险暴露EAD、违约相关性系数ρij计算得出;CM为经济资本乘数，与确定的置信水平相对应。

二、影响信用风险经济资本占用的主要因素

从经济资本计量方案分析，影响对信用风险经济资本计量的主要参数包括违约概率(PD)、违约损失率(LGD)和违约风险暴露(EAD)等，违约概率及违约损失率与经济资本占用成正相关，违约风险暴露则因对应不同的客户及产品类型等因素而不同。1．违约概率(PD)。影响PD的主要因速是信贷客户的信用等级。同等条件下，信用评级越高，违约概率越低。当客户信用评级到期失效或未评级，系统计算经济资本时，默认评级结果为14级。风险组合管理系统中，在对经济资本进行快速计算时，只要选择信用等级，相应的违约概率系统会自动显示。假设某客户办理银行承兑汇票业务时的信用评级为7级，对应的违约概率(PD)值为0．9%，若其评级到期后未及时续评，系统默认为14级，对应的PD值上升至5．71%，是原来的6．34倍。2．违约损失率(LGD)。影响LGD的主要因素有信贷客户的行业、规模、合同期限、担保方式和产品。针对单个信贷客户办理具体业务时，LGD的大小取决于担保方式的选择，实际操作过程中因违约损失率造成经济资本占用增加的原因。一是保证人信用评级到期未及时续评，导致失效。采取保证方式的业务，若保证人的信用评级在债项有效期内已失效，系统默认为14级，评级结果低估导致多占用经济资本;二是CLPM系统中保证金账户余额低于实际数;三是押品系统与组合风险管理系统中债项的担保方式和抵质押物价值不一致。在押品系统录入担保物时，担保品类别等关键要素录入错误，与组合风险管理系统中选择的担保类型不一致，导致部分经济资本占用增加。3．违约风险暴露(EAD)。影响EAD的主要因素是产品的信贷风险转换系数，业务期限长短对经济资本的占用影响较大。在其他因素相同的情况下，EAD提高一倍，经济资本也增加约一倍。综上所述，违约概率(PD)、违约损失率(LGD)以及违约风险暴露(EAD)三个参数是影响信用风险计量的最基本关键。在商业银行经营管理过程中，影响经济资本的因素有信用评级、风险缓释、贷款承诺，以上因素与经济资本的影响关系如下:信用评级:客户的信用评级越高，违约概率越低，经济资本占用越低。在评级推翻率有约束的情况下，可以探索妥善安排客户评级向上推翻的最优路径，使经济资本占用最小。风险缓释:对于信贷客户，银行可采取房地产抵押、应收账款质押、其他企业担保、信用方式等多种风险缓释措施，相比之下信用方式的违约损失率和经济资本占用高于其他方式。在利差逐渐收窄的情况下，信用方式所需的经济资本占用会给经营造成较大压力。贷款承诺:即贷款的已承诺未发放部分，根据贷款期限和客户提款时间点的不同，一年以上的贷款承诺会造成更高的违约风险暴露和经济资本占用。在明确约定客户在贷款期间的提款计划的情况下，可以减少风险暴露、节约经济资本。

三、信贷业务管理粗放造成经济资本无效占用几种形式

1．信贷客户评级失效或不及时，导致经济资本浪费。经济资本计量方案规定，除不要求客户评级外，其他无信用评级客户在经济资本计量中以信用等级14级客户对应的违约概率(PD)进行计算。因此在违约损失率和违约风险暴露相同的情况下，客户信用评级越高，经济资本占用越低。2．信贷客户保证人评级失效，导致经济资本低效占用。经济资本计量方案规定，若保证人的信用等级高于借款人，可按照保证人评级计量经济资本。反之，则要按低于实际评级计量经济资本。因此对同一客户同一债项，在其它条件不变的情况下，若借款人评级失效前评级高于14级，保证人评级失效就会导致经济资本占用更高。3．押品重估不及时，未及时反映押品价值升值，虚增经济资本占用。按计量规则，债项担保价值越高，违约损失率(LGD)越低，反之则高。由于经济资本占用与违约损失率呈正相关关系，从单一客户的角度看，及时客观反映押品升值，可以有效地降低资产的预期损失，从而减少经济资本占用。4．保函业务到期未及时注销，导致经济资本无效占用。根据经济资本计量规则，因贷后管理存在不足，未能及时按规定注销到期保函业务、部分保函业务主合同未明确保函到期日，经办机构无法取得保函正本及保函失效声明，无法及时对保函进行合规注销等因素，使得非融资性保函到期后如未注销，仍将占用经济资本。5．违约风险暴露(EAD)业务分类不准确，影响经济资本占用计量的准确性．计量方案对公司类信贷业务和零售类信贷业务违约风险暴露(EAD)计量规则不同，违约风险暴露(EAD)在对公信贷业务和零售信贷业务的分类正确性将对债项经济资本占用的准确性产生影响。

四、加强信用风险经济资本管理的建议

1．强化资本意识，提高资本使用效率。资本约束对银行经营的限制，要求银行必须不断提高资本的运用效率，在相同的资本规模条件下，追求更高的收益目标。在业务经营过程中，不仅要平衡收益和风险，还要增强资本意识，尽量降低资本的消耗。在资本占用相同的情况下，选择调整后资本收益率指标更大的行业、客户或产品开展业务会获得更高的回报;在利润相同的情况下，选择该指标更大的行业、客户或产品，则会消耗更少的资本。2．加强精细化管理，降低资本占用率。银行业务管理部门应重视信用风险经济资本的精细化管理，要督导经办机构及时做好客户信用等级初评和续评工作，确保授信存续期间信贷客户及保证人信用评级的连续性。同时，信贷业务客户经理应进一步提升业务能力，严守合规底线，紧密围绕客户信用等级核心定义和评级指引的相关要求，对于发现风险苗头的客户应及时进行客户评级重检，避免高信用等级客户直接违约，造成经济资本追加惩罚。3．树立“风险管理创造价值”理念，做好风险、收益、资本三者平衡。资本是商业银行生存发展的基础，是业务经营的硬约束。随着监管趋严，银行业面临的资本压力进一步增大，因此要深刻理解资本的稀缺性、资本节约的重要性与迫切性，通过培训和宣讲，传导监管政策导向，促使各层级、各条线在业务经营、风险管理中贯彻资本集约化理念，进而发挥好经济资本在资源配置、客户选择、风险定价和绩效考核等领域的作用，实现风险、收益、资本三者有效平衡。

【参考文献】

［1］王均．基于经济资本的城市商业银行绩效考核体系研究［D］．中国海洋大学，2010

［2］吴井华．中国银行吉林省分行经济资本配置模式改进研究［D］．吉林大学，2013

［3］徐曙．我国商业银行经济资本应用探析［D］．北京交通大学，2012

第2篇：经济资本管理范文

关键词:政府经济管理;社会资本;功能作用

一、政府和社会资本合作运营模式分析

PPP项目PPP项目是公共部门和私人企业在某些领域，比如公共服务或者基础设施，以单个项目为基础，形成的合作模式。在具体合作中，社会资本承担设计和建设等大部分工作，通过政府付费以及使用者付费，获得相应的回报。在合作中，政府主要负责监督管理，保证公共利益最大化。近年来，我国不断加大基础设施建设力度，提高公共服务水平，使得财政压力增加。通过和社会资本的合作运营，发挥其资源优势，能够缓解各类经济管理问题，提高政府的服务能力。在2014年中国政府决定力推PPP模式，来适应经济发展新形势，应对财政收入紧张，保证财政管理的合规性。

二、政府经济管理中社会资本的功能分析

(一)克服地方政府扭曲关系

社会资本要素具体包括信任和互惠规范等，是治理地方政府扭曲关系的重要资源。简单来说，信任是存在于特定社会关系中的人之间对彼此规范和合作行为的预期，也是一种期待以及承诺。处于网络节点的地方政府，按照信任规则行事，对克服扭曲关系，促使地方政府之间形成诚信合作体系。互惠规范是社会主体交往中，通过自发形成的，是社会资本运行的一种产物，能够增强参与者的信任度，促使政府之间的多方共赢。地方政府之间社会资本的形成，表明地方政府之间有了共同的期许和理解，具体体现在经济目标和愿景等方面，起到协调政府行动的作用，保障政府最优经济绩效，发挥着重要的作用。

(二)提高了政府经济管理水平

从政府经济管理实际情况来说，面临着财政收入紧张的难题，而各项基础设施建设工作以及公共服务的开展，需要大量的资源支撑，因此需要引入社会资本，来保障各项工作的顺利开展，缓解和改善现存的问题，进而提高政府经济管理水平。现阶段，制造业化解产能过剩以及房地产业去库存发展过程中，为了保证经济稳定增长，加大基础设施投资力度始终是重要抓手。经过几年发展，政府已经构建了和社会资本合作运营的系统，包括操作流程和管理规范等，充分得认识到规范PPP可以控制地方债务。不过从具体运营情况来说，PPP项目库中存在不规范项目。地方政府没有从根本上改变融资冲动，在经济建设任务中，过度使用PPP，超过财政承受能力限制范围使用PPP。甚至部分地方政府将某些不适合的项目做成PPP项目，使得付费类PPP项目中，社会资本仅仅是针对前段的工程利润，不涉及后期运营。从监管部门的态度来看，未来PPP将会继续推进，但速度会有所下降。

三、政府经济管理中社会资本的功能发挥策略

(一)完善法律法规

在政府经济管理中，社会资本发挥着重要的功能。从当前政府和社会资本合作运营模式应用实际情况来说，由于立法层级效力低下，引发了系列问题，需要立法机关加快制定适用于政府和社会资本合作模式的相关法律，促使政府和社会资本合作模式更加的法律化以及程序化。通过完善相关法律法规，出台指导行政法规和地方性法规，规范政府和社会资本合作模式，使其上升到法律层面，解决现行法律的不适用性，解决地方性法规冲突问题，推动政府和社会资本的良好合作。在制定相关法律法规时，要从社会资本持有人的利益角度出发，从长远发展角度出发，正确看待政府和社会资本合作关系，完善安全退出机制，完善信息披露程序。

(二)完善立法内容

从政府经济管理实际需求来说，加强和社会资本的合作，对控制地方债务以及推进各项公共事业，有着积极的作用。不过从当前政府和社会资本合作的实际情况来说，还存在着诸多问题。基于此，要加快公私合营项目立法进程。在立法时，要积极借鉴其他国家的先进经验，结合政府的实际情况，完善法律保障体系。形成以宪法为纲要，以政府、社会资本合作运营的专门立法为主体，以相关立法为补充，结合地方性法律法规，依据政府文件为工作指导，科学合理的法律保障体系。在具体工作中，完善法律内容以及法律体系，确保政府和社会资本合作项目安全开展，充分发挥社会资本以及政府的功能作用，提升公共事业服务水平以及基础设施建设质量，更好的服务群众。

(三)做好风险管控

政府和社会资本的合作运营，存在着较大的风险，贯穿于项目运营的全过程。基于此，需要强化风险管控力度。以PPP项目采购阶段为例，金融机构在融资阶段面临着贷款回收风险;社会资本考虑到资本退出风险，不敢轻易的介入;特许经营公司面临着各类风险，比如债权虚置风险。对于上述风险的管控，政府要从投融资和设计等全过程，做好对社会资本的综合评价，优选合作伙伴，减轻政府债务压力，保证项目顺利运用。同样社会资本方要选择具有强能力的政府方来合作。完善资本退出渠道，调动社会资本的参与积极性，进而实现资金价值。

四、结束语

综上所述，在政府经济管理中，社会资本的参与，对减轻政府债务压力，落实各项职能任务，有着积极的作用。不过从政府和社会资本合作实际情况来说，还存在着诸多问题，需要完善法律法规。在具体合作中，要做好风险管控。

参考文献:

［1］王一卒．论政府与社会资本合作的问题与出路［J］．淮北职业技术学院学报，2017，16(04):11－13．

第3篇：经济资本管理范文

一、经济资本管理概述

2007年，因美国次级抵押贷款引发的金融危机，不仅造成美国新世纪金融公司破产、雷曼兄弟倒闭、美林公司被收购，而且导致全球金融机构损失惨重，世界经济步入衰退。针对危机带来的教训，商业银行更加意识到必须转变传统的粗放型业务经营模式，只有把资本约束、风险管理、资本回报等要素有机融合起来，才能更好地应对内外部各种挑战。在此背景下，许多研究学者已经对经济资本管理引入商业银行的优点进行了深入探讨，主要体现在表1几点。

二、经济资本管理对信贷业务发展的意义

从商业银行角度看，基于工商银行、建设银行、农业银行、中国银行、邮储银行和交通银行六大国有银行2021年三季度报告，在贷款占总资产比重方面，六大行均在50%以上，建设银行更是已经超过了60%；在利息净收入占营业收入比重方面，邮储银行达到84.28%，农业银行、工商银行、建设银行和中国银行维持在70%左右，交通银行也达到了59.63%。可以说，信贷业务是银行占比最大的资产和最主要创收增效的资产。从社会角度来看，一方面，我国目前仍然是以银行业贷款为核心、间接融资为主的社会融资模式，银行贷款在国民经济社会发展中扮演着重要角色。中国人民银行在《2021年9月社会融资规模存量统计数据报告》指出，2021年1-9月对实体经济发放的人民币贷款余额占同期社会融资规模存量的61.2%，同比提升1.1%。另一方面，信贷业务与经济发展两者关系密切，从2017年-2021年9月末数据可看出，银行业金融机构各项贷款增速明显高于GDP增速，2017年-2019年信贷增长一般为经济增速的1.5倍-2倍，2020年和2021年的贷款和GDP的年均复合增长情况也满足这一比例。综上所述，信贷业务发展不仅关乎一家金融机构的经营效益，也关乎整个银行业的稳定发展。但是，信贷业务扩张缺乏必要的理性控制也会蕴藏着危机。2008年的国际金融危机充分说明脱离实体经济、脱离资本约束的业务发展存在巨大的金融风险，银行业务规模扩张必须满足于核心资本充足、资本吸收损失能力强这一前提。在此背景下，巴塞尔银行监管委员会修改了《巴塞尔协议Ⅲ》内容，提出要加大对资本充足率、风险资产覆盖范围等指标的要求，以此进一步提升对信贷增长的约束与管理。我国也开始加强金融监管改革，在吸收金融危机经验教训和落实《巴塞尔协议Ⅲ》中，我国银行监管部门通过建立宏观审慎评估体系强化资本支撑能力与资产规模扩张的联系，着力降低各项风险暴露、促进有效激励、发挥经济杠杆作用。2021年12月，中央经济工作会议在北京召开，会议要求2022年经济工作要稳字当头、稳中求进，并强调“要正确认识和把握防范化解重大风险”，因此更需要通过经济资本的有效管理，加强信贷规模稳步增长，进而支撑我国经济稳步前进。总体来看，经济资本管理对商业银行信贷业务发展的意义主要有以下几点：第一，优化绩效考核评价。传统的绩效考核方案侧重考核利润指标，而以RAROC和EVA为基础的管理模式，可以更好地评估资本回报率、预测风险、衡量可创造的经济价值，有利于银行管理者权衡经营风险，转变过度追求业务规模和利润完成的行为。第二，优化信贷资源配置。在我国实施巴塞尔协议和内部评级法后，商业银行要更加重视如何充分发挥RAROC这一工具在信贷资源配置中的作用，通过制定科学合理的经济资本计量方案，为调整信贷组合、优化信贷结构提供决策依据，引导资源向经济资本回报率较高以及重点支持的行业、客户、产品倾斜，从而提高信贷资源利用效率和盈利水平。第三，提升风险监测分析。经济资本配置与调整是全面风险管理功能实现的前提，合理统筹安排经济资本利于有效控制风险，使用RAROC作为风险收益综合分析工具，全面加强风险管理在信贷业务中的运作，通过分析银行在不同区域、行业、客户以及不同业务品种、期限、担保方式等维度上风险的变化情况来开展风险监测和风险预警。

三、经济资本应用于信贷业务管理中的不足

（一）经济资本管理理念不够深入

在过去信贷规模快速增长阶段，管理者片面追求发展速度，风险资产规模过快扩张，在这种“规模偏好”和“速度情结”的影响下，业务发展模式的惯性思维影响了经济资本管理理念的执行，存在信贷业务发展为主、经济资本管理为辅的现象，经济资本管理理念自上而下层层衰减，未能有效发挥经济资本管理作用。

（二）联系信贷计划管理不够紧密

由于信贷业务管理精细化程度不够，实际发生的信贷业务增量、结构、期限、地域等变化与预期的信贷计划之间容易存在较大偏差，信贷业务发展更加难以与经济资本管理匹配和衔接，进而造成经济资本管理对信贷计划管理的指导性和约束性不强，未能充分发挥出资本约束在信贷业务发展过程中的作用。

（三）执行经济资本考核不够严格

商业银行在经济资本计划与信贷计划联动管理过程中，未充分发挥经济资本计划的刚性约束作用，在有剩余信贷计划额度但已超经济资本限额的情况下，未能在经济资本限额以内通过盘活存量和优化结构等方式来满足信贷投放的要求。同时，对经济资本限额超限或闲置过多的行为，也未严格按照规章制度采取扣减信贷规模、收回经济资本额度、加收经济资本成本等方式进行处罚。

四、建立健全以经济资本为核心的信贷业务管理模式

（一）树立经济资本管理核心地位

资本是银行昂贵和稀缺的经济资源，在经济结构转型、银行资本约束压力增大的形势下，商业银行难以继续保持规模的快速增长。为了增强自身的竞争力，更好地服务实体经济，商业银行要树立“资本约束、差异配置、价值回报”等核心理念，充分认识资本约束理念的重要性、严肃性和紧迫性，确保资本水平与未来业务发展、风险状况、资本可获得性等相适应，持续加强内源补充能力，提升长效机制建设。要提升经济资本应用广度和深度，将资本与价值的理念嵌入到银行经营管理的每一个流程，在资源分配、业务发展中坚持价值导向，努力提升资本回报水平。要认真开展经济资本管理培训，全覆盖，从上至下培训到位，统一思想和理念；分层级，针对商业银行不同层级制定不同的培训内容，提升培训效果；分重点，在不同时期确定相应的培训重点，更利于经济资本管理工作的开展和推进。

（二）强化资本约束在资源配置中的基础性作用

商业银行要建立资本管理联动业务计划的组合管理机制，完善资本闭环管理，根据资本充足率目标和资本补充情况，确定年度经济资本配置总量，并以年度经济资本配置总量为约束，制定年度信贷计划。在经济资本限额配置过程中，要综合平衡历史规模、预期结构、资本回报等因素，对经济资本回报率高的机构优先配置经济资本，对重点客户和重点行业战略配置经济资本，对各业务条线刚性分配经济资本。比如，2021年中央经济工作会议强调要“引导金融机构加大对实体经济特别是小微企业、科技创新、绿色发展的支持”，因此商业银行要积极响应国家宏观管控要求，优先满足普惠小微、乡村振兴、绿色信贷、制造业等国家重点战略领域贷款投放的资本需求，确保国家战略业务的资本支撑。

（三）强化经济资本计划对信贷管理过程的刚性约束

商业银行要在资本约束的前提下开展信贷业务发展，经济资本计划的优先级要高于信贷计划，否则无视资本约束与资本回报的发展，无异于竭泽而渔。在经济资本有限的情况下，一方面要通过存量到期调整和增量边际改善，积极进行业务结构调整和发展转型，主动调整各类客户和信贷产品的结构占比，建立与业务发展、资本约束、价值回报和结构优化相挂钩的信贷计划动态配置机制，通过动态调整提升应对内外部不确定性的能力，提高资源使用效率。另一方面，要加强表外低效资本占用，既要清理存量，及时了解客户用款需求，如果无用款需求则提前结清，也要管控新增，合理签订符合实际用款需求的贷款合同，尤其重点关注不可无条件撤销贷款承诺、对公贷款额度使用效率、信用卡未使用额度等指标，不断释放低效资本占用，提升资本使用率。

（四）实行严格有效的限额管理考核

商业银行要严格落实经济资本限额管控要求，确保在资本限额内开展业务，通过窗口指导、绩效考核、征收资本占用费等多种方式，突出资本限额的硬约束作用，对于超经济资本计划的行为，要严格按照规章制度进行相应惩罚，杜绝侥幸心理的滋生和规模优先的情结，增强自主约束主动性和自行节约源泉动力。商业银行各级机构要合理运用资源限额，结合市场环境、产品和客群特点，制定差异化配置方案，提高资产配置能力；要充分发挥信息化系统的支撑作用，完善经济资本指标监测体系，有效整合财务、风险、资本数据，建立机构、条线、产品维度RAROC定期计算、监测工作机制，准确测算RAROC、EVA等资本指标。

（五）完善客户经理绩效考核机制

商业银行要逐步摒弃传统的“单向期权”激励式的员工薪酬体系，稳步推进经济资本指标与客户经理绩效挂钩，将员工薪酬与RAROC、EVA等指标挂钩，以此加强客户经理价值创造理念，引导客户经理正确认识经济资本指标的导向作用，清楚了解现有产品中哪些EVA贡献高，哪些EVA贡献低甚至负贡献，在信贷业务发展过程中同样重视效益与风险的平衡，进一步思考利率定价水平、风险管控强弱、客户综合回报等因素，从而真正将客户经理的绩效考核体系与经营转型和实现股东利益最大化的目标保持一致。

五、结语

第4篇：经济资本管理范文

关键词：内部控制；经济学思考

纵观近些年来经济全球化的发展，国内和国际的金融经济发展形势瞬息万变。内部控制及其理论正是在金融经济浪潮下，为了更好地进行资本管理而产生的科学思维和理论，对于企业发展、社会进步和国家富强都有着重要的意义和价值。因此，笔者从经济学的角度进行了内部控制的思考。

一、内部控制的内涵

内部控制是指具有经济能力和资本流通能力的企事业单位和各种组织在社会经济活动中建立起来的一种互相制约的业务形式和资本管理理论和制度。内部控制的内容包罗万象，在经济学的基础上，内部控制是由于促进经济管理的需要而产生的科学理论和制度，内部控制的主要目的是维护正常的经济运营管理、刺激经济活力、保持和提升社会经济效益。内部控制的发展和应用能够保护企事业单位和组织的资产的安全和完整、确保财务信息数据资料的安全储存、保证企事业单位和其他经济组织的经济活动的便捷性、可靠性和高效性。

二、内部控制的重要意义和价值

(一)完善内部控制理论能够保障企业单位其他管理制度的有效性企业的内部控制涉及范围广泛，其包括资本预算、决算、收支管理、资金以及财产物资管理等多项内容，同时还涉及资本动态分析以及监督管理等。只有保证内部控制理论应用科学合理并且行之有效，才能带动行企业单位其他管理制度的正常实行，保障企业单位各部门的正常高效工作。

(二)落实内部控制制度有利于国有资产的有效管理良好的内部控制制度能够保证企事业单位收支以及资金和物资管理，能够大大提高财政资金的使用效率。对于国有资产管理不善，对于社会和国家的发展会造成严重影响。企事业单位在国有资产管理工作上承担着重要的职能，落实内部控制制度能够促进财产物资管理的各个环节的诚信和高效，更大程度地保障国有资产的分配。

三、内部控制与资本市场之间的密切联系

内部控制理论、制度的发展和应用归根结底是为了企事业单位和其他经济组织的长久稳定发展。因此，以经济学的发展视角来审视和分析内部控制的发展，内部控制与资本市场之间有着千丝万缕的微妙联系。内部控制促进资本市场的发展，反过来，资本市场的发展反哺内部控制，促进内部控制相关的理论、制度等内容的完善，使其向更加科学、系统、合理的方向发展。资本市场的经济环境及其动态变化直接影响企事业单位和其他经济组织在经济利益上的趋向和控制中心的统筹管理和选择。资本市场的发展和完善是由经济活动对象即国家各级各类企事业单位和其他经济组织来共同促进完成的。因此，企事业单位和其他经济组织的内部控制会对资本市场具有反作用。企事业单位和其他经济组织的内部控制能够加强投资者的利益保护，资本市场就能够进行良性的发展，从而进一步促进社会经济效益的增加，推动国家经济繁荣进步。反之，内部控制也有可能导致资本市场和国民经济的式微。

四、结束语

综上所述，市场经济的繁荣发展营造了良好的经济发展环境，带动了国内各类企业的发展进步。但是日新月异的经济动态发展形势下，企业的资本管理不能被桎梏在传统的内部控制理论之下，而是应当积极从经济学的角度对其进行深度思考和剖析，加强企业内部控制系统和相关科学体系的建设，深化内部控制对经济发展的重要意义。

参考文献：

[1]樊荣.当前社会保险基金内部控制的思考[J].当代经济,2017(5):42-43.

第5篇：经济资本管理范文

关键词：企业管理；人力资本；投入；产出

在中小企业当中，企业在经营过程中的人力资本的投入与产出是该企业迈向高质量高速度发展的关键因素，不仅如此，还是促进一个国家经济冲破瓶颈，高速发展的重要因素。人力资本是服务于该企业的全体职工或即将为该企业服务的工作人员所有的显性和隐性的劳动能力和创造能力、脑力的总称。一般发展中国家对于人力资本都不够重视，发展中国家的一大特点就是廉价的人力资本。尽管我国经济发展速度飞快，经济水平已经与发达国家齐肩甚至超过了一些发达国家，但是我国仍旧是发展中国家，依旧存在廉价劳动力的问题。近些年来经济情况不容乐观，我国的人力资本价值逐渐下降。甚至有调查显示，在我国的国有企业中有35%的人力资本投资非常微薄，对于员工的上岗培训以及教育经费只是敷衍了事。甚至有许多企业为了满足利益最大化的需求，忽略员工培训的重要性，选择放弃人力资本的投入。全球化的大趋势给我国带来了知识转移，促使人力资源密集型产业成为拉动经济发展的重要力量。在全球范围内，这些产业呈现出高人力资本含量、高附加值和高技术含量三个重要特征。同时随着知识经济时代的到来，人力资本成为企业的第一资源是不可逆的趋势。在面对这种情况时，中小企业应该了解到人力资本投资的重要性，并且要更深入地了解人力资本投入和产出之间的关系。

1现代企业管理中人力资本投入与产出的现状

人力资本在我国大部分的企业当中暂时没有获得其应有的地位，人力资本的作用发挥有限。这有部分原因是我国企业对于人力资源的理解不深刻，许多企业，尤其是国有企业，对于人力资源管理的认识仅仅停留在聘请员工、支付工资、应付劳资纠纷等狭隘的方面。但是如今知识经济的到来已经是必然的趋势，企业成功的信息因素已然悄悄发生了变化，从以前对于自然资源和资本的重视转移到了对人力资源的重视上。虽然知识经济尚未在我国充分发展，但这只是时间的问题，凭借如今我国经济发展的速度，知识经济的到来指日可待。在知识经济的时代，一个企业最大的财富将会变成员工的智慧和员工的能力，员工是否具备充足的创造力和应变能力将成为决定该公司能否在市场上驻足的重要因素。面对全球一体化及其带来的知识转移，我国中小企业现在忽视人力资本建设的现状亟待改变。有些有远见的经营者已经预见到将来的趋势，并且对人力资源的重要性作出了阐述。人的智慧、经验等无形的财富，对于一个企业而言将会比有形的财富更加重要，因此一个企业想要立足市场，首要需求就是要培养人才。在知识经济的时代，企业的成败的确如同王永庆所言，人力资本在成败当中扮演着重要的角色。一个企业能否正确地培养人才，并且留住人才，让人才为己所用是现代企业人力资源管理的核心工作。我国的企业曾经长时间在计划经济下发展，直到今天这些企业仍旧带有计划经济的特征，并不重视人力资源的培养，也不注重员工的工作热情和能力，忽视这些造成了人力资源的浪费。当然，我国目前也在进行产业结构改革，已经开始重视人力资源的作用，从劳动和资本密集型产业为主导的结构变为知识和技术密集型为主导的产业结构。但是现如今的人力资本质量和产业结构却无法达到完美契合的状态，因此造成了人力资本使用效率低下以及产业转型受阻。具体表现为人力资本虽然在数量上初具规模，但知识产业(研发部门)的发展和技术密集型产业发展之间存在对人力资本的竞争，在固有政策环境下，易引起摩擦并给产业转型造成困难。因此，如何将专业化人力资本形成过程与产业结构调整过程相结合，以实现经济在二次转型期的平稳过渡和高质量发展成为一个重要的理论和现实问题。

2探究现代企业管理中人力资本投入与产出中存在的问题

2.1人力资本投入低，回报少

如前文阐述，我国现代企业的现状就是并未给予人力资本本应得到的重视。调查显示，在亚洲的15个国家工业效能的排名当中，我国排名倒数第二；同时我国每个劳动者创造的国民生产总值，仅仅只有西方发达国家的2%~4%。这并不是因为我国每个劳动者创造出的工业成果少于其他国家，而是因为我国的劳动者价格低廉，本身创造出的成果价格远远低于别的国家。在现代企业当中，用于员工培训，提高员工素质的教学资本也非常少，资料显示，有大约18%的企业为了节省开支，而选择放弃人力资源的培养费用。由以上数据可知，我国现代企业管理中，人力资本投入非常少，并且和发达国家之间的差距也非常显著。同时，在这种敷衍性的投资下，企业得到的人力资本的回报也非常少。这种情况势必会影响到一个企业的利益，而人员素质低势必会导致一个企业经营效率的下降。

2.2对于人力资源的理解浅显，并且不重视人力资本

受到如今贸易战以及经济情况不容乐观的影响，近些年来我国企业的经济效益也并不乐观，并且总体的实力有走低的趋向，甚至有些中小企业在严峻的经济形势下不断亏损，几近破产。因此许多企业在面对严峻的经济形势时，不得不开源节流，那么人力资本就是首先受到开支约束的部分。企业认为，人力资本的培养投入大但是回报慢，与其如此不如不培养。资源和资本的投入才是能够带来最大效益的投入，只有资源和资本才能够给公司带来收益。在这种观念的影响下，人力资本的发展停顿不前。由此可以看出，现代企业在管理过程中对于人力资本的认识过于浅薄，由于认识的浅薄导致对于人力资本投入的不重视，当然就会影响人力资本的产出。

2.3对技术人员的培训投入少

现代企业管理过程中，技术人员的培训非常重要。在知识和技术密集产业逐渐发展的如今，技术人员已经成为每个公司的必备人员，是社会上供不应求的资源。现代企业虽然在招聘的时候要求应聘者具备相应的技能，但是在进入公司之后，对于技术人员的培养却严重不足。研究显示，我国国有企业在进行员工培养过程中，管理人员培训投入比重最大，然而技术人员的培训投入占比最小。技术人员的能力对于一个企业的发展起着顶梁柱的重要作用，在这种企业不注重技术人员培训的情况下，现代企业经常会面临许多措手不及的问题，同时没有相应的技术人员来进行应对，这样对于一个企业来说会造成许多不必要的损失。由表1可知，国有企业对于技术人员的培训并没有给予足够的重视，这就导致技术人员的发展空间狭窄，对企业的贡献率小，但是技术人员其实有很大的潜力尚未开发。

3解决现代企业管理中人力资本投入与产出问题的几点对策

由上述可知，我国企业在如今严峻的经济情况下，对于人力资本的投入和产出上存在着许多问题。面对问题，解决问题才是最好的应对措施。只有勇敢面对问题，不逃避，努力探索解决问题的办法，才能防止企业在未来知识经济时代吃亏。同时如果企业能够处理好人力资本投入与产出的大问题，那么该企业将拥有一大利器来抵抗金融危机，在危机当中存活。

3.1创新人力资本管理模式，优化人力资本配置

由前文可知，我国现代企业的人力资本管理模式存在着许多问题，企业对于人力资本并没有进行深入的了解，因此企业应该及时地转变人力资本管理的模式。在如今人力资本优先的时代，企业的应变能力和管理能力受到了更大的挑战，人力资本作为当中最重要的一环面临着前所未有的冲击。企业在这种情况下，更要以人才为重，重视人才的发展，重视员工在工作中展现的热情，并且要对员工观察得更仔细，探索员工全部的能力，并且让员工的能力得到充足的利用。除此之外，还要重视人力资源的开发和培训，具有远见的公司在招收员工的时候并不是要求员工本身已经具备了众多已成型的品质，而是重视员工本身存在的潜力，并且在招收进公司之后，通过不断的开发和培训，在开发员工的潜质的同时，将员工培养成适合本公司个性和工作风格的人才。这样才算是真正地将人力资本发挥到了极致。如果企业能够最大程度地开发和培训人力资本，那么公司得到的回报肯定会比投入的资本更多。

3.2现代企业应对培训内容不断进行优化设计

在对人力资源进行开发的过程中不能盲目投资，应该制定一套科学的、可实施的，适应公司当前状况的人员培训计划。想要做到这点，首先就要对公司的现状进行深入的分析，了解公司目前在哪些方面处于弱势，按照公司需求的紧急程度对员工进行相应的培训。在培训当中，因材施教，通过培训将员工的潜能发挥到最大化；通过培训，培养出最适合本公司的员工。

4结语

企业要认识到人力资本在当今社会的重要性，要学会更好地吸纳人才、培养人才、留住人才，培养企业的核心竞争力。在如今企业的竞争过程中，人才已经成为一个企业的顶梁柱，想要让企业在经济危机的情况下持续发展，那么人才策略极为重要。企业要客观评估自身在人力资本投入中出现的问题，并且了解自身在哪些方面有缺失，从而进行改正。

参考文献

[1]吴晓,现代企业管理中人力资本投入与产出问题的研究[J].中国商贸,2010(22).

[2]廖冰,纪晓丽,钟铮.论现代人力资源管理在国有企业中的作业[J].商业研究,2004(20).